（1）行业发展概况
网络安全硬件平台是保护网络安全的专业设备，是网络安全解决方案的硬件载体。区别于通用计算硬件设备（如服务器），网络安全硬件平台具备各种环境下，高稳定、高可靠、深度定制等特征。
1）行业发展历程
从技术发展历程看，网络安全硬件行业和网络安全行业整体一样，由互联网本身的发展推动网络安全的需求提升，并因此进行技术迭代和发展。随着互联网在 80-90 年代的暴发性发展，由于网络攻击的数量开始增多，网络安全问题开始受到人们关注，出现了最早的网络安全产品防火墙，而适配防火墙的主机硬件设备也因此成为网络安全硬件的前身。
进入 21 世纪后，由于互联网发展导致的网络安全问题复杂化和多样化，网络安全及其硬件系统也开始朝向专业化、技术化发展；在这一阶段，网络安全硬件脱离了防火墙设备的单一类别，开始包括 IPS、IDS、UTM 等；
随着这一阶段网络安全需求的多样化，网络安全硬件设备也开始出现适用于不同环境、不同安全状况和不同应用场景的多样化设备；随着专用网络安全软件在这一阶段的发展，相较于传统服务器、工控计算机等通用计算设备，这一阶段网络安全硬件设备的特征主要体现为硬件设备平台作为行业上游去适配软件功能需求，将硬件平台产品交付给软件企业并由软件企业将系统最终交付给客户，网络安全软硬件厂商分工和完整体系逐渐形成。
进入 2010 年后，随着网络安全场景增多导致的网络安全需求的进一步提升，技术对网络安全硬件的要求进一步定制化，网络安全硬件行业整合硬件、基础软件的技术能力进一步提升，网安硬件产品功能进行了更多扩展；预计未来定制化仍将是行业的技术趋势，除此之外未来行业技术上预计除对于产品的性能和功能多样化需求更高外，还将结合 AI、云计算、大数据等技术，发展更高技术能力的网络安全硬件平台。从供应厂商来看，网络安全硬件行业中大陆厂商逐步成为行业主导，产品与服务竞争能力持续提升。
2000 年初期，台湾厂商在行业中占据主导地位，大陆厂商则处在布局阶段，进入市场较晚，且技术研发能力有限，在与台湾厂商的竞争中处于下风。2010 年后，早期参与的大陆厂商退出率日渐提升，仅有部分头部厂商继续深耕，通过持续提升研发能力，深化行业理解，优化供应链管理等方式，拓宽产品结构，构建与国内众多头部网络安全软件厂商的长期稳定合作关系，进而形成差异化优势，逐步提高市场影响力和竞争力，在与台湾厂商的竞争中平分秋色。
2020 年后，在国家政策倾斜、行业数字化加速等诸多利好因素的鼓励下，大陆厂商已成为行业的主导，并带动更多企业关注及进入该行业。同时，台资厂商也开始进行内资化转型，以实现身份的转换追赶大陆厂商的加速成长。
2）网络安全行业市场规模
网络安全行业的发展受到了国家政策的大力扶持，受政策引导，在“十四五”规划期间，网络安全行业细分领域或会受到各方资本青睐，从而促进行业规模的进一步扩张。中国网络安全产业联盟（CCIA）数据显示，2022 年中国网络安全相关支出为 633 亿元左右。近三年行业总体保持增长态势，但受宏观经济等因素影响，网络安全行业增速相较前几年有所放缓；预期自 2023 年开始网络安全行业增长率将有所回升，并将在之后三年维持 8-10%左右的增长率。
3）网络安全硬件行业市场规模
网络安全硬件平台市场规模在 2022 年有所下滑，预计未来将继续保持增长态势。据 IDC 数据，中国网络安全市场规模中涉及硬件的部分在 2022 年达到 245 亿元，同比下滑 3.3%，主要由疫情和经济下行原因导致需求低迷所致，预期在疫情因素结束后将恢复年均 30%左右的增长率；其中纯网络安全硬件行业市场规模大约占比 1/4，即 61 亿元。
IDC 预测，到 2026 年，中国网络安全软硬件市场规模将达到 719 亿元，占到全球市场的 35%。受益于政策驱动、企业网络安全投入提升等利好因素影响，中国网络安全市场高速增长；作为网络安全解决方案的重要组成部分，网络安全硬件平台市场亦得到长足发展。
（2）行业在产业链中的地位和作用、与上下游行业的关系
网络安全硬件行业位于产业链中游，上游行业主要是芯片、存储、网卡等电子元器件的生产制造以及加密算法、操作系统、BIOS 等基础软件的供应；下游行业主要为对网络安全软件厂商的定制输出，由网络安全服务厂商和软件厂商一道交付给终端客户；终端客户较为广泛，包括政务、医疗、金融、医疗、工业企业、教育等企业和单位使用者。
1） 网络安全硬件行业与上游行业的关系
网络安全硬件行业的上游行业主要是电子元器件制造业，供应商较为分散，网络安全硬件厂商对单一供应商的依赖程度较低，有较大的选择空间。国内电子元器件行业近年来发展迅速，市场供应充足。虽然高端元器件以进口为主，但国外生产厂家众多，且在国内主要采取代理商模式销售，市场竞争较为充分。随着电子元器件行业的快速发展，生产工艺和技术水平也日趋成熟，有利于降低单位产品的原材料采购成本，进一步提高网络安全硬件设备的集成化程度和定制化空间，增加产品附加值。
2） 网络安全硬件行业与下游行业的关系
网络安全软件厂商作为网络安全硬件行业直接的下游客户，其需求和发展状况对行业前景产生直接影响。一方面，随着社会生活日益智慧化、网联化，各类应用场景对网络安全设备的需求不断增加，促使网络安全设备应用到更多的行业和应用场景，同时也需要更符合客户功能需求的网络安全硬件设备来实现商业、工业等场景的服务要求。网络安全设备的应用领域和应用价值不断增加，为本行业发展创造良好机遇。
另一方面，网络安全硬件平台行业需求侧的要求主要集中在稳定性、可靠性、可扩展性三方面，分别对网络安全硬件平台对不同类型芯片、不同硬件产品的稳定支持及各类环境下稳定作业和提供网络、存储、系统风扇等扩展接口功能的能力提出了更高要求，推动安全硬件平台行业走向专业化，准入门槛提升、厂商退出率升高，以及对技术能力更专业、产品种类更丰富的网络安全硬件设备厂商需求的提升。
（3）行业发展面临的机遇
1）下游需求方面行业发展的机遇
在下游需求方面，企业客户安全意识提升，扩大网络安全支出，将带动网络安全硬件平台需求扩张。据 Cybersecurity Ventures 统计和预计，2021 年以来全球网络攻击和犯罪显著增加，且未来几年可能增速还将加快；这一形势和其他多种因素促进了企业安全意识的提升，推动了对网络安全硬1-1-95件产品的需求增长，尤其是在金融、政府、运营商和教育等行业。
2）上游供给方面行业发展的机遇
在上游行业的发展方面，电子元器件和基础指令软件的新兴技术发展也将为网络安全硬件行业带来机遇：新兴技术如零信任架构、量子信息技术、生成式人工智能等的快速发展，推动了网络安全技术的迭代升级，为硬件行业带来创新动力。
3）网络安全行业国产化趋势带来的机遇
网络安全行业本身的国产化趋势也将为行业的国内厂商带来机遇。由于国际政治和地缘政治风险等原因，国内的下游和最终需求端对国产化硬件产生了更高采购需求，催生网络安全硬件供应链国产化进程的加速；国产化进程的加速为网络安全硬件平台提供了广阔的市场空间，尤其在国产芯片和基础软件领域，国内厂商迎来发展机遇。
（4）行业发展面临的挑战
1）技术需求迭代带来的挑战
技术需求和迭代会对网络安全硬件行业带来新的挑战。随着新技术的不断涌现，如 AI、量子计算等，网络安全硬件需要不断更新以适应这些技术的变革，这对厂商的研发能力和技术适应性提出了更高要求；同时，考虑到网络攻击技术手段的不断升级，如勒索软件、数据泄露和安全漏洞等的新技术不断出现，终端需求的网络安全面临更复杂的安全威胁，对网络安全硬件的要求将会不断提高。
2）市场竞争加剧的挑战
市场竞争激烈也将为行业带来新的挑战。网络安全硬件市场集中度在过去几年内逐年提升，市场向少数领先企业集中，新进入者面临较高的进入门槛和竞争压力。国产化网络安全硬件平台市场格局尤其高度集中，头部厂商优势明显，对厂商产品质量及产品能力要求更高。
3）宏观政治经济形势的挑战
宏观政治经济形势复杂性也将为行业带来挑战。疫情以来的全球经济增长乏力影响了政府和企业的财力，可能导致在网络安全建设上的投资减少，影响产业的发展；同时与全球经济下行相伴而生的地缘政治冲突升级、供应链挑战等因素，增加了行业供应链和需求端的不确定性，为网络安全产业的发展带来负面影响。
（5）行业未来发展趋势
1）企业安全意识提升将推动行业需求上升
未来随着企业安全意识提升，将带动安全类产品总需求上升。在全球网络攻击不断升级、国内将网络安全作为国家战略的背景下，中国企业客户的安全意识不断提升，对安全类产品的需求日渐上升。企业在 IT 安全上的支出主要包含三方面，分别为对软硬件产品的需求，对安全类咨询服务的需求以及对网络安全人才的需求，其中安全硬件在整体网络安全支出中始终占据主导地位。
根据国际数据与分析厂商 Globaldata 数据，自 2020 年以来，全球企业财报文件中对“网络安全”的提及次数呈现出显著的上升态势，反映了企业安全意识提升带来的潜在行业需求上升；同时国内企业对 IT安全的投资在未来 4 年都将保持高增长趋势。
2）市场集中度将继续提升未来市场集中度
将持续提升，头部厂商研发设计及供应链优势明显。相比于整个网络安全市场，网络安全硬件平台本身体量较小，行业赛道内的玩家数量有限；头部厂商多具有数十年技术积累，在行业经验、产品质量以及研发能力和供应链等方面具有越来越大的优势。
3）行业将与新技术更多结合
近年来出现和发展的新技术，如 AI、云计算、大数据等综合技术，将为网络安全带来新挑战，也为行业带来新的机遇：技术创新，如 AI 对抗攻防技术、量子安全技术、云原生安全等，将为网络安全硬件行业带来新的技术发展突破口；同时其他新技术，如 5G、物联网、车联网等新兴技术的发展，将推动网络安全硬件产品与服务的创新，以适应新的安全需求。
（6）行业竞争格局
从市场格局看，目前网络安全硬件行业市场集中度不高，台湾厂商仍然占据较大份额，大陆厂商正逐步超越。当前中国整体网络安全硬件平台行业格局较为分散，CR5 集中度约为 25%。台湾厂商仍然占据主要地位，未来预计伴随着国产化趋势的加速，国产化网络安全设备硬件平台对整体市场的贡献比重将进一步提升，从而驱动大陆厂商的市场竞争力与市场份额进一步提升。
此外，伴随着行业标准化以及行业生态的逐步建立与完善，头部厂商的行业影响力有望提升，网络安全硬件平台厂商将扮演更重要的角色，驱动网络安全硬件平台厂商构建更坚实的护城河。
行业内的主要企业包括：
1）立华莱康
立华莱康成立于 2003 年，总部位于北京，在东莞、上海、深圳、杭州、武汉、沈阳、台北区域设有独立的生产制造公司、分支机构或研发中心。该公司主要从事网络安全、边缘计算及人工智能应用的产品研发、制造、销售和服务，为行业客户提供精准的产品解决方案和全方位的产业链服务，产品应用覆盖防火墙、UTM、VPN·、IDS、IPS、加密机、网络负载均衡、上网行为管理、物理隔离、加速卡、内网安全、SD-WAN、5G·MEC 等领域。
2）瑞祺电通
台北瑞祺电通股份有限公司（Caswell, Inc.）成立于 2007 年 4 月，总部位于台北，在北京有分公司北京瑞祺。该公司主要从事网络信息安全服务器的开发与应用，包括研发设计、测试验证、生产制造等，产品应用覆盖网络安全管理、云计算和数据中心、边缘和雾计算、工业控制和自动化、网络附加存储、工控模块等领域。
3）其阳华夏
其阳华夏成立于 2010 年，总部位于北京，为台湾公司朗利企业有限公司持股 100%的台资企业。该公司主要从事网通产品、服务器、边缘计算产品、网络扩展模块等产品的制造业务，产品包括工业智慧防火墙、工业安全 SD-WAN、工业安全接入网关系统（SSL VPN）等产品。
4）乐研科技
乐研科技成立于 2006 年，位于北京海淀区。该公司主要从事网络安全设备的研发、生产、销售和服务，专注为国内各网络安全软件厂商提供全面的软硬件系统整合解决方案及专业的设计制造服务，产品服务类别涵盖网络安全、智能交通、安防监控、物联网、工业自动化等细分行业领域。
5）兴汉网际
北京兴汉网际股份有限公司（简称“兴汉网际”）成立于2006年， 2018年成功挂牌新三板，
北京兴汉网际股份有限公司（简称兴汉网际）总部位于北京，兴汉网际专注于网络通信行业，通过策略性的整合规划提供市场即时性的解决方案与服务，同时兼顾客户的成本考量。兴汉网际不断完善客制化产品服务体系，从硬件系统设计，产品工程，生产制造，软件灌装服务以及全球性物流，形成了基于X86处理器平台，MIPS/ARM处理器平台，国产化龙芯、飞腾处理器平台等产品系列。 网业务遍及安平台，HPC，电信通讯平台，产业用存储设备，产业用交换机，SDN/NFV，工业防火墙等应用领域。
