思瀚发布《浙江省兰溪市水厂工程项目可行性研究报告》
思瀚产业研究院    2024-10-31

1、项目基本情况

为满足浙江省兰溪市社会经济发展，提高城市供水安全性，同时为充分利用现状及拟建供水设施，急需启动兰溪市工业水厂扩建工程建设。兰溪市登胜水厂工程项目系改扩建工程项目，项目位于兰溪市经济开发区现状工业水厂内部预留空地，不需新征建设用地。

兰溪市工业水厂厂址位于登胜路以西、雁洲路以南地块。本项目由公司控股子公司兰溪市钱江水务有限公司实施。本项目建设规模为 5 万 m3/d，项目建成后，兰溪市工业水厂将由现状 3 万 m³/d 扩容至 8 万 m³/d。

2、项目实施的必要性

（1）优化水资源配置，实现“分质供水，优水优用”

兰溪市现状城市供水水厂及乡镇集中式供水水厂基本都是以本地区水质较好的水库水为原水，而工业水厂是以过境的兰江水为原水；由于水库原水资源总量较为有限，在个别干旱年份及用水高峰季节就会出现优质原水资源不足的问题。

随着兰溪市经济的快速发展，城镇规模不断扩大，区域用水量也不断增加，优质水资源不足的问题将会更加突显，因此更需要合理分配优质水资源，即将优质水库水优先作为居民饮用水的原水，把水质情况稍差的兰江水作为工业用水的原水，最终目的是要把服务范围内对水质要求相对较低的大工业用户从城市生活饮用水供水系统中分离出来，从而增加市区供水能力，实现“分质供水，优水优用”的城市供水新理念。

（2）完善供水基础设施，满足城市工业发展需要

近年来兰溪市工业发展势头强劲，新工业企业的落户、现状工业企业的扩产均促进工业用水量逐年增长，兰溪工业水厂现有供水设施处理能力将不能满足工业用水的需求。兰溪市登胜水厂本次扩建工程，有利于提升兰溪市工业用水的供水能力，完善兰溪市供水基础设施，满足城市工业发展的需求。

3、项目实施的可行性

兰溪市登胜水厂工程项目作为兰溪市重要的市政基础设施，符合国家及地方政策，有明确的服务范围，急迫的用水需求，项目建设用地、供电以及交通等外部条件均有保障，建设和运行管理机构完善，有保障的资金来源和偿还能力，并且得到兰溪市各级政府和相关单位的支持，具备了工程建设的要素条件，从技术、经济和国家政策等方面综合评价，本项目的建设将具有显著的社会效益、环境效益和经济效益。

4、项目投资概算

本项目计划总投资 17,788.93 万元。具体构成如下：建设工程费用 15,179.26万元； 工程建设其他费用 1,262.37万元； 预备费 822.08万元；建设期贷款利息 525.22万元；合计 17,788.93万元。

5、项目效益测算的假设条件及主要计算过程

经测算，本项目的资本金财务内部收益率为 6.03%，具有良好的经济效益。具体效益预测的假设条件及主要计算过程如下：

效益测算的假设条件：

（1）国家现行法律、法规无重大变化，行业的政策及监管法规无重大变化；

（2）项目主要经营所在地及业务涉及地区的社会、经济环境无重大变化；

（3）行业未来形势及市场情况无重大变化；

（4）人力成本价格不存在重大变化；

（5）行业涉及的税收政策将无重大变化；

（6）项目未来能够按预期及时建成通车；

（7）无其他不可抗力及不可预见因素造成的重大不利影响。

效益预测的主要计算过程：

（1）计算原则和评价参数

1）项目计算期

公司根据本项目建设进度计划按照建设期为 2 年进行假设；运营期为 20 年，其中投产运营期为 3 年，达产运营期为 17 年。

2）物价水平的变动因素

财务评价均采用现行价格体系为基础的预测价格，为简化计算，建设期内各年均采用时价（即考虑建设期内相对价格变化，又考虑物价总体水平上涨因素），生产经营期内各年均以建设期末（生产期初）物价总体水平为基础。

3）税金

本项目为公用事业项目，根据财税【2018】32 号文规定，本项目按简并增值税计税 3%计入，城市建设维护税、教育费附加分别按增值税的 7%和 3%计取；企业所得税税率按 25％计入。

4）评价参数

国家级评价参数，如社会折算率、影子价格等，均遵照国家计划委员会和建设部组织测定、发布的参数执行；行业的评价参数原则上采用“评价细则”测算确定如下：

①固定资产折旧率等

固定资产基本折旧率、年大修理基金提存率和日常检修维护费率根据国家规定的固定资产分类折旧年限、投资构成比例和给水行业分析统计资料参照“评价细则”测算的数据，结合本工程及当前国家金融等有关实际情况取定。固定资产基本折旧率为：给水工程不低于 4.8%。

②无形资产和递延资产摊销年限

按照“评价细则”，无形资产和递延资产从投资之年起，平均按 12.5 年的期限分期摊销，即年摊销率为 8%。

③盈余公积金的提取比例

盈余公积金（包括法定盈余公积金和任意盈余公积金）的提取比例，按税后利润（扣除弥补亏损）的 10%提取。

④财务基准收益率和基准投资回收期

财务基准收益率和基准投资回收期是建设项目财务评价中财务内部收益率和投资回收期指标的基准判据。按照“评价细则”，根据近年给水行业的统计数据，并考虑到国家资金的有效利用、行业技术进步、价格结构及国家金融的有关政策、项目更能够稳定运行等因素，取定税前财务基准收益率（不含通货膨胀率）为 6%；基准投资回收期（自投产年开始算起）为 15 年。

（2）收入测算

1）水量及项目计划各期的约定

本项目设计产能为 5 万吨/日。项目建设期为 2 年，运营期为 20 年，其中投产运营期 3 年，达产运营期为 17 年。投产运营期 3 年项目产能负荷率按 70%、80%、90%负荷率测算，第 4 年起产能负荷率上升至 100%进入达产运营期阶段。

公司根据项目建设进度计划、历史项目经验并结合项目当地实际运营情况在基于谨慎性原则的基础上确定投产运营期各年度的预计产能负荷率。

根据《兰溪市工业水厂管网延伸及配套工程可行性研究报告》，拟将工业区部分路段进一步实施分质供水管网改造，改造后将平均增加约 1 万吨/日工业用水，考虑产销差及供水日变化等系数，最高日供水增量约 1.2 万吨/日，预计 2024 年 8 月竣工投运；同时，结合区域内主要用水企业提出的 2025 年底将新增约 3.3 万吨/日工业用水计划，考虑产销差得出最高日供水量增量约 3.6 万吨/日。

现状工业水厂一期工程设计规模 3 万吨/日，2021-2023 年产能利用率为 51.30%、78.87%、95.06%，高峰期用水量已超过设计规模，因此新增需求约 5 万吨/日需由本项目供应。考虑投产运营期第 1 年前述需水量不会立即全部转化为本项目的供水量，因此投产运营期前 3 年按 70%、80%、90%负荷率测算，第 4 年进入达产运营期，具有合理性。

2）水价

本经济评价的给水收费价是综合工业、居民及公建用水量计算的综合价；具体细则由经营企业根据以上三类的用水比例、参照周边地区等进行调整，经过平衡计算本工程综合水价为 2.45 元/吨。

（3）成本测算

1）成本计算参数

①定员工资及福利（包括多项基金）：本项目定员为 29 人；工资及福利以 10 万元/年/人计算；

②折旧率：平均折旧率 4.8％；其他摊销：12.5 年；

③原水水资源费：0.2 元/吨；

④修理费提取率按 2%计提；

⑤无形资产及其他资产摊销率按 10%计提；

⑥人民币借款利率按 4.30%计算，等额本金偿还。

2）成本计算结论

本次兰溪市登胜水厂工程经成本计算得出年平均经营成本为 1,663.10 万元；年平均总成本为 2,691.69 万元。单位水量平均经营成本为 1.11 元/吨，单位水量平均总成本为1.80 元/吨。

综上，资本金财务内部收益率为 6.03%，投资回收期为 13.34 年，效益测算谨慎、合理。

6、项目进展情况与资金筹措

本项目目前已开工。项目计划使用募集资金 10,100.00 万元，其余资金将通过自有资金、银行贷款等途径解决。

7、项目涉及报批事项情况

2023 年 5 月 24 日，本项目取得了兰溪市发展和改革局核发的《关于兰溪市登胜水厂工程项目核准的批复》（兰发改核[2023]4 号）。

2023 年 4 月 20 日，本项目取得了金华市生态环境局出具的《兰溪市建设项目环境影响登记表（区域环评+环境标准）备案受理书》（金环备兰[2023]7 号）。2016 年 11 月 14 日，本项目取得了兰溪市国土资源局核发的《不动产权证书》（浙（2016）兰溪市不动产权第 0002836 号）。

完整版可行性研究报告依据国家部门及地方政府相关法律、法规、标准，本着客观、求实、科学、公正的原则，在现有能够掌握的资料和数据的基础上，主要就项目建设背景、需求分析及必要性、可行性、建设规模及内容、建设条件及方案、项目投资及资金来源、社会效益、经济效益以及项目建设的环境保护等方面逐一进行研究论证，以确定项目经济上的合理性、技术上的可行性，为项目投资主体和主管部门提供决策参考。

此报告为摘录公开部分。定制化编制政府立项审批备案、国资委备案、银行贷款、产业基金融资、内部董事会投资决策等用途可研报告可咨询思瀚产业研究院。