分子砌块和工具化合物行业市场集中度及竞争主要企业
思瀚产业研究院 皓元医药    2024-11-26

1、行业竞争格局与市场集中度

在分子砌块和工具化合物领域，美国、欧洲、日本等发达国家地区的分子砌块和工具化合物研发生产企业的发展时间较长、成熟程度较高，但增长缓慢；中国等新兴国家分子砌块和工具化合物研发生产企业的发展时间较短、发展程度较低，但增长较快。

因此，中国与发达国家药物分子砌块和工具化合物研发生产企业之间的竞争主要集中在生产服务的创新能力、技术能力、协作能力、产品成本等方面；与印度等新兴国家的分子砌块和工具化合物研发生产企业之间的竞争主要集中在管理体系、营销渠道、创新能力、技术能力等方面。

在全球市场上，世界著名的分子砌块和工具化合物企业大多为综合型企业，他们进入市场早、规模庞大、技术水平先进、产品种类齐全、营销网络遍布全球，总部主要集中在美国、欧洲、日本等发达国家和地区，如国际上著名的德国默克Merck KGaA（Sigma-Aldrich 母公司）、Bio-Techne Corp（Tocris 母公司）这样的上市集团公司，这些跨国巨头面向全球布局，产品线几乎覆盖了基础研究、医疗诊断和生物制药生产链的各个环节。

同时，业内也不乏主要业务专注于分子砌块或工具化合物领域的聚焦型企业，他们大多集研发、生产、贸易为一体，拥有丰富的产品资源和供应商整合能力，在产品数量和产品系列上具有明显优势，如业内龙头企业 COMBI-BLOCKS、Enamine、Cayman Chemical 等。

在国内市场上，分子砌块和工具化合物作为科研试剂，被科研院所、高等院校和医药公司的科研人员使用，具有产品品类繁多、客户分散的特点。国内市场的高端科研试剂市场基本被国际巨头垄断，若干家大型国外源头供应商通过直销、授权给独家代理或区域代理的方式，占据了 90%的国内市场。

虽然欧美、日本等发达国家或地区的分子砌块和工具化合物企业进入市场久，很多已经成立三四十年，技术和产品成熟度高，但增长缓慢；国内企业进入市场晚、发展程度低，但近年来的增长较快，已经与国际领先的分子砌块和工具化合物企业在技术实力、创新能力、质控管理能力、成本控制等方面形成全面竞争。

2、分子砌块和工具化合物领域主要竞争对手

（1）Tocris Bioscience

Tocris Bioscience（以下简称 Tocris），于 1982 年成立于英国的布里斯托尔，是全球知名的生命科学领域小分子和肽试剂供应商。2011 年 5 月，Tocris 被 R&DSystems 公司全资收购。R&D Systems 的母公司 Bio-Techne Corp（NASDAQ：TECH）专精于生命科学领域，为研究人员提供全方位的产品，包括研究试剂、定量分析和蛋白质分析平台。Tocris 公司提供 4,000 多种新颖独特的高性能生命科学试剂，包括受体激动剂和拮抗剂、酶抑制剂、离子通道调节剂、信号通路抑制剂、荧光探针、染料及化合物库，通过高品质的创新性产品以及成熟的营销网络赢得全球客户的信赖。

（2）Sigma-Aldrich

Sigma-Aldrich，于 1975 年通过 Sigma Chemical Company 和 Aldrich ChemicalCompany 合并创立，是全球领先的化合物与生物试剂生产商和供应商。Sigma-Aldrich 拥有包括分子砌块和小分子化合物在内的生命科学类产品超过 30万种，产品和服务涵盖生物技术和生物制药生产链的各个环节，通过高水准的服务以及先进的电子商务和分销平台服务全球约 100 万的客户。

Sigma-Aldrich 旗下的 Sigma-Aldrich Fine Chemicals（以下简称“SAFC”）是复杂 API 和生物制剂的开发与制造领导者，作为 Sigma-Aldrich 的成员，能够为客户提供符合 cGMP标准的关键中间体、API 和药物产品，在全球拥有多个 cGMP 基地。特色产品线包括：高活性原料药（HPAPI）、复杂 API、抗体偶联药物（ADC）、功能性 PEG、病毒和疫苗类产品。SAFC 能够为客户提供从分子到上市的全方位、合规化快速解决方案。

（3）Tokyo Chemical Industry Co., Ltd.

（TCI）日本东京化成工业株式会社（TCI）产品线分布广泛，涵盖化学、生命科学、分析化学、材料科学等细分领域，在售总产品数超过 30,000 种，同时为满足化学界日益发展的需求，也接受新的有机化学品及各种中间体的委托合成。其在上海化学工业区独资设立的子公司为梯希爱（上海）化成工业发展有限公司（TCIShanghai）。

（4）Cayman ChemicalCayman

Chemical Company，成立于 1980 年，总部位于美国的密西根安娜堡（Ann Arbor, Michigan），主要为科研人员提供 23,800 余种应用于多研究领域的小分子化合物、生化试剂、抗体、分析试剂盒、重组蛋白等，同时能够提供符合GMP 标准的各类化合物的定制合成、分析检测服务，曾被视为全球最复杂和最不稳定化合物合成的唯一供应商。世界著名的分子砌块和工具化合物企业大多进入市场早、规模庞大、产品种类齐全、营销网络遍布全球，总部主要集中在美国、欧洲等发达国家和地区，其中又以美国居多。

公司的国外竞争对手既有 Sigma-Aldrich，美国 Tocris Bioscience这样的集团已上市的公司，也有 Cayman Chemical、TCI 这类进入市场数十年的老牌企业，这些跨国龙头企业面向全球布局，产品线几乎覆盖了基础研究、医疗诊断和生物制药生产链的各个环节，公司与国外国际巨头相比营业收入规模较小，产品种类和市场份额存在一定差距。

（5）药石科技

药石科技于 2006 年成立，于 2017 年在创业板上市。药石科技主要业务为分子砌块的研发、工艺开发、生产和销售；基于分子砌块的药物发现解决方案服务；基于分子砌块的药物开发和生产服务（CDMO）。药石科技在高端分子砌块的细分领域占据较大市场份额，截至 2024 年 6 月末，已设计开发完成包含 20 多万种独特新颖的用于化学相关药物研发的药物分子砌块库。

（6）阿拉丁

阿拉丁于 2009 年成立，于 2020 年在科创板上市。阿拉丁的主要业务模块是分析科学、高端化学、生命科学和材料科学四个领域。阿拉丁在线推广产品数超80,000 个品种，产品品类较为齐全，基本能够涵盖医药行业的需求。在高校和医药行业占据一定的市场份额。

（7）泰坦科技

泰坦科技于 2007 年成立，于 2020 年在科创板上市。泰坦科技推广产品品类较多，在售产品的 SKU 超过 420 万，主要分为高端试剂、通用试剂、分析试剂、特种化学品、仪器设备、安防耗材、实验室建设和科研信息化软件八大业务模块，主要服务于生物医药、新材料、新能源、节能环保、食品日化、分析检测、智能制造等领域。

（8）毕得医药

毕得医药于 2007 年成立，于 2022 年在科创板上市。毕得医药主要产品包括药物分子砌块和科学试剂，药物分子砌块按分子结构特征分为苯环类、杂环类及脂肪族类药物分子砌块等；科学试剂按照功能分为催化剂、配体及活性小分子化合物。毕得医药在国内外医药分子砌块细分领域占据一定的市场份额，截至 2024年 6 月末，毕得医药现有 12 万种常备现货种类，可向终端客户提供超过 40 万种结构新颖、功能多样的药物分子砌块。

公司国内的竞争对手中，药石科技专注于为药物研发企业提供产品技术含量高、附加值高的药物分子砌块；阿拉丁主要生产和销售高纯度特种化学品和生命科学研发用试剂产品，涵盖化学、分析化学、生命科学和材料科学等领域；泰坦科技推广产品品类较多，其高端试剂主要包括各类合成砌块、材料单体、生物标记物、高纯金属、特种催化剂、标准对照品、色谱试剂、生物试剂等，主要用于生物医药、新材料、新能源、精细化工、食品日化等领域；毕得医药聚焦于药物分子砌块和科学试剂领域。

（9）皓元医药

上海皓元医药股份有限公司（股票代码：688131）成立于2006年，专注于为全球制药和生物医药行业提供小分子及新分子类型药物的生命科学试剂的研发，原料药、中间体、起始物料及制剂的药物研发，工艺优化及商业化生产。公司始终将创新作为核心驱动力，以“产品+服务”模式，聚焦差异化发展，致力于打造覆盖药物研发及生产“起始物料 - 中间体 - 原料药 - 制剂”的一体化服务平台，加速赋能全球合作伙伴实现从临床前到商业化生产的全过程，让药物研发更高效，更快上市，更早惠及人类健康。

在生命科学试剂业务领域，公司已成为全球领先的科研化学品和生物试剂供应商；在中间体、特色原料药和制剂业务领域，公司致力于打造客户信赖的全球CRO&CDMO合作伙伴。目前，公司已与多个地区的知名医药企业、科研院所、CRO公司建立了深度合作关系，被评为国家级专精特新“小巨人”企业、国家知识产权优势企业、上海市民营企业总部、2024上海专精特新“小巨人”企业品牌价值榜“百佳企业”、上海市企业技术中心等，荣登“上海硬核科技企业TOP 100榜单”，荣获“科创板硬科技领军企业”“中国医药CDMO企业20强”、中国科促会“科技创新奖一等奖”等多项荣誉称号。

未来，公司将持续围绕“产业化、全球化、品牌化”发展战略，坚持“一切为了客户，一切源于创新”的服务宗旨，深耕小分子及新分子类型药物研发服务与产业化应用市场，打造具有国际竞争力的、世界一流的医药研发和生产服务企业，推动研发创新以改善全球病患的生存状态和生活质量。