中国医药零售行业发展白皮书
思瀚产业研究院 康佰    2026-09-03

1、我国医药零售行业概况

医药零售行业位于医药产业链的终端环节，上游连接医药生产企业和中游流通企业，下游直接服务于消费者。作为药品流通的“最后一公里”，医药零售业不仅承担着药品销售功能，更是医疗服务的重要补充，在保障药品可及性、提供药学服务、开展健康管理等方面发挥着不可替代的作用。

在医药改革持续深化、居民健康需求升级的背景下，医药零售行业的市场地位持续凸显。处方外流、医药分开等政策持续推进，进一步打通医疗机构与零售药店的服务链路，零售终端是仅次于公立医院的第二大药品销售渠道。同时，在健康中国战略引领下，行业发展模式加速迭代，从传统的药品销售终端，转型为集产品销售、专业药事服务、全周期健康管理于一体的综合性健康服务平台。

行业核心经营内容涵盖药品、医疗器械、保健食品等健康产品销售，同时配套提供健康咨询、用药指导、慢病管理等专业服务，直接关系公众用药安全、用药依从性及全民健康水平，具备显著的民生属性与社会价值。伴随居民消费能力提升、人口老龄化加剧、慢病群体扩容，我国医药零售市场持续扩容，行业发展长期向好。

从经营业态来看，行业主要分为线下实体药店与线上药品零售两大渠道，且呈现深度融合、协同发展的格局。线下实体药店包含连锁药店与单体药店，其中连锁药店凭借标准化管理、规模化采购、规范化运营、品牌化服务等优势，已成为行业主流发展方向；线上零售依托合规电商平台、自营 APP、第三方入驻店铺等载体快速发展，O2O 即时零售、B2C 远程购药等模式，有效满足消费者应急购药、便利购药等多元化需求，重塑行业经营与服务格局。

2、我国医药零售行业现状

当前，我国医药零售行业正处于一个规模持续扩张、结构深度调整、发展模式加速演进的关键时期。行业现状呈现出“总量增长”与“结构分化”并存的特征。行业的发展受到政策环境、市场需求、技术应用的综合影响。

（1）市场规模持续扩大，增长基础稳固

在人口结构老龄化、慢病患病率上升及健康管理意识普遍增强的宏观背景下，我国医药健康市场需求持续旺盛。同时，国家持续深化医药卫生体制改革，优化流通秩序，为行业创造了良好的发展环境。

① 市场规模持续扩大，终端价值持续凸显

在人口结构老龄化、慢性病患病率上升及健康管理意识普遍增强的宏观背景下，我国医药健康市场需求持续旺盛。国家持续深化医药卫生体制改革，优化流通秩序，为行业创造了良好的发展环境。根据商务部发布的《2024 年药品流通行业运行统计分析报告》，2024 年全国药品零售市场销售额为 6,500 亿元，占全国七大类医药商品销售总额（2.95 万亿元）的约 22%。药品零售作为仅次于公立医院的第二大药品销售终端，在社会消费品零售总额中占比 1.3%，凸显在民生保障和健康消费中的基础性地位。

② 增长动能转换，行业进入结构性调整与集约化发展阶段

当前，我国医药零售行业的增长逻辑正经历深刻重构，整体增速放缓，标志着行业从过去依赖门店数量扩张的粗放增长模式，全面转向以效率提升、结构优化和专业服务增值为核心的高质量发展新周期。2024 年药品零售额同比增速回落至 1.3%（2023 年为 5.8%），增速放缓成为行业成熟与整合进程中的必然现象，也倒逼企业必须从追求规模转向深度挖掘质量与价值，正式进入以结构优化、效率提升和专业化服务驱动的集约化发展阶段。

③ 市场出清与集中化进程加速，头部效应日益显著

在医保控费趋严、监管标准提升、运营成本上涨及竞争加剧的综合作用下，行业洗牌加速。2024 年有 3.9 万家零售药店关闭，闭店率达到 5.7%，且关店速度在当年四季度有所加快。这一“汰弱留强”的过程为管理规范、资金雄厚、具备规模与品牌优势的头部企业通过并购整合实现外延扩张创造了历史性机遇。

总体来看，我国医药零售行业在市场规模持续扩大的同时，正经历深刻的结构性调整，增速放缓、集中度提升、支付结构变化、多元化转型和线上渠道增长构成当前行业发展的主要特征。未来，行业将更加注重质量提升和服务升级，以适应新的市场环境。

（2）行业集中度快速提升，连锁化成为主流

在政策引导、经营成本上升及市场竞争加剧的多重因素驱动下，我国医药零售行业结构持续优化，市场集中度呈现稳步提升态势，连锁化经营已成为主流发展模式。

① 政策明确引导行业整合，为规模化发展奠定基础

近年来，国家层面出台多项政策引导药品零售行业向规范化、规模化方向发展。2026 年 1 月，商务部等九部门联合印发的《关于促进药品零售行业高质量发展的意见》，明确提出支持零售药店兼并重组和批零一体化发展，为行业整合提供了明确的政策支持。这些政策旨在优化产业结构，提升整体供应链效率与服务能力，加速驱动行业从过去“小、散、乱”的格局向专业化、标准化转型。在明确的政策导向下，合规成本提升，市场竞争加剧，大量缺乏竞争力的单体药店及中小连锁加速退出，为资金实力雄厚、管理体系完善的头部企业通过并购整合实现外延扩张创造了有利的市场环境。

② 头部企业市场份额显著提升，规模效应日益凸显

行业资源持续向头部企业集中，市场份额的集中化趋势显著。根据行业统计，全国性或区域性头部企业的销售规模与门店数量增长远高于行业平均水平。

根据中康产业研究院数据，“2025 中国药品零售综合竞争力百强榜”企业的销售规模已达到 3,219 亿元，占全国药品零售市场份额的 60.9%，较 2023 年提升 2.1 个百分点。从企业规模结构看，综合竞争力 TOP10 企业 2024 年累计销售规模达到 1,557 亿元，占全国零售整体的 29.5%。这一数据明显高于 2023 年百强企业 38.0%的占比。

头部企业通过“自建+并购+加盟”的组合策略持续扩张，凭借强大的统一采购能力、品牌影响力、数字化运营体系和标准化管理，不断降低边际成本，规模效应与协同效应日益凸显，构筑起深厚的竞争护城河。

③ 区域市场发展不均衡，整合潜力与空间并存

市场集中度在区域层面呈现出显著的不均衡性。在经济发达、消费能力强的长三角、珠三角、京津冀等核心城市群，连锁药店的市占率已普遍超过 70%，部分一线城市甚至达到 80%以上，市场格局高度集中，区域头部地位稳固。然而，在广大三四线城市及县域市场，连锁化率仍有较大提升空间，部分地区仍存在大量单体药店，市场竞争格局相对分散。这种不均衡性表明，全国市场的整合进程尚未结束，对于已完成核心区域布局的头部企业而言，下沉市场仍蕴含着通过并购或自建实现进一步扩张的广阔潜力。

总结而言，在政策与市场的双轮驱动下，我国医药零售行业集中度快速提升、连锁化成为主流的趋势已不可逆转。未来，随着医药分开、处方外流等改革的深化，对药店的合规运营、专业服务及供应链能力提出更高要求，市场份额将进一步向具备规模化运营优势、专业化服务能力和规范化管理体系的头部连锁企业聚集。行业竞争将从过去的数量竞争，全面转向质量、效率和服务的综合竞争。

（3）政策精准引导，行业走向规范化与专业化

当前，我国医药零售行业正处于由政策深度驱动的历史性阶段。行业政策体系已超越传统的规范与监管职能，引导行业从粗放扩张迈向高质量发展。对于市场参与者而言，深刻理解并主动适应这一政策环境，是把握未来机遇、构建核心竞争力的前提。

① 处方外流机制化，打开增量市场空间

以“医药分开”为方向的系列政策，正逐步明确并强化零售药店在多层次医疗服务体系中的专业节点价值。“双通道”管理、门诊统筹定点、处方流转平台建设等具体措施，不仅为零售药店带来了确定性的处方药增量市场，更从制度层面推动零售药店角色从传统的商品销售终端，升级为提供专业药事服务、慢病管理及健康咨询的重要医疗健康服务终端。能否接入并高效运营这一体系，已成为衡量药店专业能力、信息系统水平和社会价值的关键标尺。这为已提前布局、具备专业药事服务能力和完善医保结算系统的头部连锁企业创造了显著的先发优势。

② 集采常态化深化，重塑药店盈利模式与供应链生态

国家组织药品集中带量采购（集采）范围向零售终端延伸，是近年来影响最为深远的行业政策之一。集采药品“进药店”在提升药品可及性、平抑药价的同时，也对药店的经营逻辑产生了双重影响：一方面，集采带来的药品价格透明化与医保支付协同，使药店能够以更清晰的价格标签吸引并服务更广泛的处方患者群体，特别是需要长期用药的慢病患者，这为药店带来了稳定的客流基础与处方药销售的结构性机遇。

另一方面，这也促使行业积极探索更为均衡、可持续的盈利模式。领先企业正将集采品种作为重要的流量入口与服务触点，凭借高效的供应链体系确保药品稳定供应，并依托专业的药事服务与健康管理能力，围绕到店患者提供个性化的用药指导、关联的非药产品及持续的慢病管理服务，从而在满足患者全方位健康需求的同时，优化商品与服务组合，这促使药店的盈利模式必须从依赖单一商品差价，转向“以价换量、以量带非、多元盈利”的综合模式。

在这一政策趋势下，药店的核心能力转变为：通过高效的供应链管理保障集采品种供应，并凭借专业的关联销售与健康服务能力，将引流而来的患者转化为高毛利非药产品及增值服务的消费者。这显著提升了行业的运营复杂度和对供应链协同能力的要求。

③ 产业政策明确导向，行业发展方向明确

国家政策为行业的长远发展绘制了清晰的蓝图。“鼓励连锁化经营”指明了规模化、集约化的发展路径；“支持‘互联网+药品流通’”推动了线上线下全渠道融合与数字化转型升级；“促进中医药传承创新”则为药店发展特色业务、打造差异化优势提供了战略支点。这些政策共同指向了未来我国医药零售行业领军者所需具备的核心能力：专业化服务能力、规模化运营效率、数字化赋能水平以及多元化生态构建能力。

综上所述，当前的政策环境系统性地提高了行业的合规与专业门槛，同时为能够满足政策高标准、适应新规则的企业打开了结构性增长的天花板。对于像公司这类已完成规模化初步布局、建立起规范化管理体系、拥有专业服务团队和强大供应链能力的头部连锁企业而言，当前的政策环境不仅带来了确定性的市场增量，加速了市场整合，更通过设定明确的升级方向，巩固和扩大了公司的既有领先优势。

（4）消费需求深刻演变，驱动行业价值回归

当前，市场需求的核心特征是从单一的、被动的疾病治疗购药需求，向全方位的、主动的健康管理与预防保健需求演进。这一转变不仅拓宽了市场的边界，更从根本上提升了专业化服务在价值链中的核心地位。

① 人口结构变迁奠定刚性、长期的需求基石

我国持续加深的人口老龄化进程，是塑造医药健康市场需求最确定性的宏观因素。老年人是慢性病的高发群体，对高血压、糖尿病、心脑血管疾病等慢病药物的需求具有长期性、稳定性和不可逆性。这为医药零售市场提供了坚实的存量基本盘。更为关键的是，慢病管理不是一次性的购药行为，而是一个涉及长期用药依从性跟踪、指标监测、生活方式干预及并发症预防的持续服务过程。这促使药店的角色必须从“药品供应商”升级为“健康管理伙伴”，通过建立患者药历、提供用药提醒、进行健康随访等专业服务，来获取患者的长期信任与依赖，从而构建起客户粘性和服务壁垒。

② 健康消费理念升级催生多元化、高价值的增量市场

随着国民收入水平的显著提高和健康意识的全民普及，消费者的健康观念发生了质的飞跃，“以治病为中心”正加速转向“以健康为中心”。这一转变体现在消费行为上，呈现两大趋势：

A.消费范畴的扩大：健康消费突破了“已病用药”的范畴，快速向“未病防治”和“日常保健”延伸。这意味着，在传统处方药和 OTC 药品之外，营养保健食品、具有健康功能的器械用品、健康个护产品，以及用于康复和体质调理的产品与服务，正成为快速增长的新兴市场。医药零售企业的商品规划必须从以治疗性药品为核心，转向构建“治疗+预防+保健+康复”的均衡、协同的商品矩阵。大力发展高成长性、高附加值的非药品类业务，是与市场需求升级的必然选择。

B.价值诉求的升级：消费者不再满足于简单的产品获取，而是追求基于专业知识的个性化健康解决方案。他们需要药店提供专业的用药指导、副作用解读、产品组合建议，以及针对自身健康状况的定制化保健方案。对专业性、可靠性和便捷性的追求，使得消费者愿意为值得信赖的品牌和有温度的服务支付溢价。价格敏感度在部分健康消费场景下有所降低，而服务价值成为决策的关键因素。

总而言之，市场需求正朝着更长期、更多元、更专业的方向迈进。这一趋势为医药零售行业打开了远超药品销售本身的广阔市场空间，并将竞争核心从价格层面引向了价值层面。这对于像公司这类早已布局并持续强化专业服务体系、拥有强大会员运营基础、并不断优化健康商品组合的领先企业而言，意味着一个巨大的结构性机会窗口。公司深耕的会员经济模式、着力打造的中医中药特色以及发展的自有品牌产品线，正是积极对接并引领这一需求升级潮流的战略举措，并在市场竞争中建立了显著的先发优势和深厚的客户基础。

（5）数字化深度融合，新零售驱动效能革新

数字化技术应用已深度渗透医药零售行业的毛细血管，从早期锦上添花的线上渠道补充，演进为驱动商业模式革新、重塑产业效率与消费者体验的核心基础设施。当前，技术的应用不再局限于单一环节，而是贯穿于从供应链管理、门店运营到顾客服务与生态构建的全价值链，推动行业向数据驱动、智能决策和深度融合的方向加速演进。

① 线上线下全渠道融合，构建无缝的消费场景闭环

思瀚产业研究院认为当前医药零售行业线上与线下的边界已彻底消融，全渠道零售已成为行业竞争的基本配置。O2O（线上到线下）作为即时性需求的解决方案，核心价值在于将地理上分散的门店资源转化为一张响应迅速的履约网络。技术平台实现了订单智能分发、骑手路径优化与库存实时可视，极大满足了应急用药和便利性需求。

B2C（商家对客户）则服务于计划性、跨区域的健康消费需求，通过中心仓发货覆盖更广市场。二者与线下实体门店有机结合：门店不仅是履约节点，更是提供专业药学咨询、健康检测、医保结算及建立深度信任关系的场所。技术实现了会员身份、消费数据、优惠权益和健康档案在多渠道间的互通，使消费者在任何触点都能获得连续、一致且个性化的体验。

② 人工智能结合数据驱动下的智能化运营，实现运营精准决策

在运营后台，大数据、人工智能与物联网技术正将传统经验管理升级为科学精准的智能决策。在供应链端，智能算法基于历史销售数据、季节性因素、促销计划甚至天气预测，进行动态需求预测与自动补货，大幅降低库存成本、减少缺货率。物联网设备实现了对冷链药品运输、仓储环境的全程温湿度监控，保障药品质量安全。

在门店管理端，数字化工具赋能店员进行高效的货架管理、会员识别与服务准备。人工智能视觉识别技术可辅助进行货品陈列检查、客流分析与消费者行为洞察。

在商品管理端，数据分析帮助精准优化 SKU 结构，淘汰滞销品，引入潜力新品，并实现差异化定价与促销策略，最大化坪效与人效。

③ 数字化技术实现规模化个性化健康管理

技术彻底改变了药店与顾客的互动模式，使规模化下的个性化健康管理成为现实。通过会员系统、企业微信等触点，药店能够在合规前提下构建完整的用户健康画像。

基于用户画像，系统可自动推送个性化的用药提醒、复查通知、健康知识，甚至提供定制的保健品搭配建议。远程视频药学服务、在线诊疗衔接、电子处方流转平台，使得专业服务突破了时空限制。而药店得以构建基于门店或病种的健康社群，通过持续的内容输出和专业互动，将低频的交易场景转化为高频的信任互动，极大增强了客户忠诚度与生命周期价值。

因此，数字化技术能力的差距，正成为划分医药零售企业未来竞争力的分水岭，所带来的不仅是效率提升，更是商业模式的重构。医药零售行业的竞争模式已从传统的“位置、品种、价格”扩展至“数据算力、算法模型、线上流量获取与运营能力、全渠道无缝体验”。行业的数字化进程将长期持续并不断深化，这要求企业必须具备前瞻性的技术投入、敏捷的数字化组织架构以及将技术与业务深度融合的创新能力。

总体而言，我国医药零售行业正处在一个规模持续增长、结构快速优化、模式深刻变革的发展阶段。在政策规范引导、市场需求拉动与技术赋能升级的共同作用下，行业集中度将持续提升，标准化、专业化、数字化服务能力将成为行业参与者的核心竞争力。这对于已建立起规模化网络、专业化服务体系与高效运营能力的头部连锁企业而言，意味着广阔的市场整合空间与长期的发展机遇。

3、我国医药零售行业的未来发展趋势

展望未来，在“健康中国”战略蓝图指引下，我国医药零售行业发展的主旋律将聚焦于提升集中度、深化专业性、融合数字化、拓展生态性。在此过程中，具备系统性竞争优势的头部企业将主导市场整合，而单纯依靠区位或价格优势的经营者将面临进一步挑战，行业分层与格局固化将日益明显。总体而言，行业长期增长前景明确，结构性机遇大于挑战，为具有核心竞争力的企业提供了广阔的发展舞台。

（1）规模化与集中化：行业整合进入加速期，龙头效应显著

在监管成本上升、运营复杂度增加及资本市场的助推下，医药零售行业并购活动日趋活跃且规模化。全国性龙头和区域龙头均加速进行跨区域布局与市场渗透，市场份额将持续向少数头部企业集中。单体药店及小型连锁的生存空间将被进一步压缩，或选择被收购，或寻求加盟头部品牌以维系生存。

但是，随着医药零售行业的进一步高质量发展，头部企业的扩张逻辑正从“广开店”转向“精耕细作”，单纯追求门店数量的粗放式增长将难以为继。未来的扩张将更加注重网络密度与运营质量的平衡，强调在核心区域的集群优势、新开门店的盈利确定性以及并购后的高效整合与协同效应。规模的意义不仅在于采购议价，更在于数据价值的挖掘、品牌影响力的叠加以及全域服务网络的构建。

（2）数字化与智能化：全链路数据驱动重塑产业效率

数字化建设将从打通线上线下交易（O2O/B2C）向前后端深度延伸。在前端，构建统一的会员数字身份与全渠道体验平台；在中后台，利用 AI 与大数据实现供应链的智能预测与自动补货、营销的精准触达、门店的智能巡检与运营分析。数字化系统将成为企业的“智慧大脑”，实现降本增效与精准服务的质变。

（3）多元化与生态化：从零售门店到社区健康服务中心

随着医药零售行业的快速发展，“药店+”业态创新将成为常态化。药店物理空间的功能将极大拓展，成为多元健康服务的社区枢纽。“药店+便捷医疗”（如诊所、互联网医院接诊点）、“药店+健康体验”（如器械体验、健康直播）、“药店+便民服务”（如医保事务办理）等模式将广泛普及，提升门店流量与客户停留时长，增加服务性收入。

随着商品与服务边界持续融合，商品销售将与健康服务深度绑定。例如，销售医疗器械将配套使用培训与数据解读，销售保健食品将配套营养咨询与效果跟踪。医药零售企业的盈利模式将从“商品差价”为主，稳步转向“商品毛利+服务收费+生态收益”的多元化结构。

4、行业经营模式

我国医药零售行业的经营模式在长期演进中形成了多元化的格局，技术水平随着产业升级与科技进步而显著提升，共同构成了当前行业运行的基础框架。

我国医药零售市场主要终端可分为医疗终端和零售药店终端。在零售药店领域，根据组织形态与资本结构，主要存在以下三种经营模式：

（1）单体药店

主要特征：由单个自然人或家庭独立投资、所有并经营，通常为 1-2 家门店，实行所有者直接管理。

现状与发展趋势：曾经是市场主力，现数量占比仍高，但市场份额持续被挤压。优势在于经营灵活、决策链条短、社区亲和力强；劣势在于采购成本高、缺乏品牌效应、合规与抗风险能力弱。在监管趋严和竞争加剧的背景下，生存压力巨大，正通过加盟连锁、结成采购联盟或转型特色专科药房等方式寻求出路。

（2）连锁药店

主要特征：经营同类医药商品、使用统一商号的若干门店，在总部的统一管理下采取规范化经营，实现规模效益。这是当前及未来的绝对主流模式。

现状与发展趋势：根据经营规模与运营模式，可进一步细分：① 按经营规模划分：小型连锁药店：通常在一个城市或区域内拥有少数门店，管理相对简单，但在与大型连锁的竞争中，面临采购成本、人才吸引和数字化投入的多重压力大中型连锁药店：已实现跨区域或全国性布局，拥有强大的品牌、供应链和资本优势，是行业整合的主导力量，通过并购和自建快速扩张市场份额

② 按运营模式划分：直营连锁模式：由总部全资或控股开设门店，在人、财、物、供、销等方面实行高度统一管理。优点是管控力强，服务标准与品牌形象高度一致，利于长期品牌建设与复杂业务的落地加盟连锁模式：总部将品牌、商品、管理标准等授权给加盟商使用，收取加盟费，并提供供应链与运营支持。优点是能以更轻资产的方式快速扩张网络覆盖，但对总部的标准化输出、供应链支持及加盟商管控能力要求极高。

（3）网络药店

主要特征：依法取得《互联网药品信息服务资格证》和《药品网络交易第三方平台服务平台资格证》等资质，通过互联网进行药品信息展示、交易及提供相关服务的经营模式

现状与发展趋势：包括第三方平台（如天猫、京东健康等）和自营官网/APP。核心价值在于突破地理限制，提供便捷性与产品丰富度。

5、行业技术水平特点

现代医药零售行业的竞争，在很大程度上是技术应用深度与广度的竞争。技术水平已成为支撑规模化运营、保障服务质量、提升效率与安全的核心。

（1）数字化管理与运营技术

数字化管理与运营技术是支撑连锁化、规模化运营的中枢神经系统，主要包括以下组成部分：

企业资源计划（ERP）系统 ：整合企业内部财务、供应链、人力资源等信息流，实现资源优化配置与业务流程标准化

供应链管理系统（SCM）：与仓库管理系统（WMS）实现从供应商到仓库再到门店的全程可视化、智能化管理。WMS 支持高效率的库内作业（如波次拣选、自动路径规划），SCM 则优化库存水平，实现精准补货预测，大幅降低缺货率和库存成本

客户关系管理（CRM）系统：对海量会员数据进行整合与分析，实现客户分群、精准营销、个性化服务推送与生命周期价值管理，是深度会员运营的技术基础

（2）现代医药物流技术

自动化仓储与分拣技术：包括自动立体库、自动分拣线、电子标签拣选系统等，极大提升了仓库的存储密度、分拣准确率和出库效率，是应对海量 SKU 和订单波动的关键

药品冷链物流技术：针对生物制品、部分处方药等对温度敏感的药品，应用全程温湿度监控设备、冷链包装材料及专用的冷藏车辆，确保在运输、仓储环节符合严格的温控要求，保障药品效期与安全

物流信息化与可视化 ：通过 GPS、物联网（IoT）传感技术，实现对运输车辆位置、状态及车内温湿度的实时监控与追溯

（3）线上线下融合与零售终端技术

线上线下融合与零售终端技术是直接提升消费者体验与门店运营效率的前端应用，主要包括以下组成部分：

全渠道中台系统： 打通线上平台（O2O、B2C）与线下门店的订单、库存，实现“线上下单、门店发货/自提”的无缝协同

药店智慧管理系统：包括智能化的进销存管理、店员移动工作台、电子价签、AI 视觉识别辅助盘点与合规检查等，提升门店运营的精细化水平

专业化服务工具：如电子处方流转平台、合理用药审核系统、慢病管理随访系统等，将专业服务流程数字化、标准化，提升服务可及性与质量

总结而言，我国医药零售行业的经营模式正朝着高度组织化、规模化的连锁方向演进，而技术水平则围绕数字化管理、自动化物流、全渠道融合与智能化服务全面升级。两者相辅相成：大型连锁医药零售企业先进的经营模式为技术的大规模投入与应用提供了场景和必要性；而前沿技术的深度应用，又反过来巩固和强化了规模化、专业化经营模式的竞争优势，构建了更高的行业进入与竞争壁垒。

6、行业在产业链中的地位和作用及与上、下游行业之间的关联性

医药零售行业是连接医药工业与终端消费者的核心枢纽，在整个医药健康产业价值链中扮演着不可或缺的“最后一公里”服务与分销关键角色。医药零售行业地位与作用已从传统的流通中介，升级为集产品分销、专业服务、需求反馈与生态协同于一体的综合性健康服务平台。行业与上下游之间的关联性日益紧密、复杂且相互塑造。

（1）医药零售行业在产业链中的地位与核心作用

医药零售行业在产业链中占据着重要地位，发挥着多元化的核心作用。医药零售行业是价值实现与传递的关键节点，作为医药工业所创造价值最终得以实现的必经环节，通过广泛分布的终端网络，将药品、医疗器械等产品安全、及时、准确地交付给消费者，并提供确保正确使用的专业药事服务，完成产品临床价值向患者健康价值的最终转化。

同时，医药零售行业也是市场信息反馈与需求传导的中枢，凭借直接面对海量消费者的窗口位置，能够敏锐捕捉市场需求、消费者偏好及使用反馈，并将这些关键信息反向传导至上游，为医药工业研发、生产与市场策略提供决策依据，推动供需精准匹配。此外，药店已成为医疗服务体系的重要延伸与补充，在“医药分开”背景下，成为公立医院外满足民众用药需求的核心渠道，特别是在承接处方外流、管理慢病与常见病方面，有效分担了医疗机构压力，提升了医疗资源效率和药品可及性。

最后，药店作为健康消费与服务的社区入口，深入社区，正从购药场所逐步发展为提供健康咨询、慢病管理、健康教育的社区健康中心，成为连接居民日常生活的健康触点与“健康中国”战略在基层落地的重要载体。

（2）医药零售行业与上游行业的关联性

医药零售行业与上游医药工业之间呈现出紧密合作、相互依存、协同进化的关联性。这种关联以采购与分销合作为基础，零售企业作为最重要的销售渠道之一，通过大规模集中采购和广泛的终端网络，帮助上游产品实现快速市场覆盖与动销。在此基础上，双方是质量保障与品牌价值的共同维护者，医药零售终端严格执行质量验收与追溯，是保障产品质量承诺送达消费者的关键环节，其专业形象也深刻影响着上游品牌的市场声誉。

更进一步，医药零售行业与上游医药工业的协同向数据赋能与创新驱动深化，领先的医药零售企业可利用消费数据，为上游提供关于患者依从性、市场反馈等深度洞察，助力开展真实世界研究、优化产品策略，并在创新药械上市初期成为重要的患者教育与反馈平台。

此外，两者的联动深受政策传导的影响，上游的集采、医保谈判等政策会迅速传导至零售端，影响药品结构与毛利，而医药零售终端承接处方外流的能力，也直接关系到上游企业院外市场的战略布局。

（3）医药零售行业与下游的关联性

医药零售行业是药品流通行业的终端，直接面向广大个人消费者。医药零售行业是药品供应与专业服务的直接提供者，不仅能为消费者提供医药健康产品，更能提供用药指导、健康咨询与慢病管理等不可或缺的专业服务，从而将产品交付升级为健康解决方案的输出。

药店作为医保定点机构，可为消费者提供便捷的医保结算，是患者享受政策红利购买到高性价比药品的关键终端。此外，药店正向健康需求挖掘与终身价值管理的伙伴角色演进，通过会员体系与持续互动，能够深度理解并预测消费者需求，从被动满足转向主动的全生命周期健康管理，构建了基于长期信任的高客户忠诚度。

最后，医药零售行业还承担着健康教育与社区健康促进者的社会职能，通过社区活动、健康科普等形式，提升居民健康素养，从源头培育和扩大健康市场，深化了与社区的连接。

总结而言，医药零售行业在产业链中居于承上启下的战略位置。它与上游行业共同构建了高效、协同、数据驱动的现代医药供应链；与下游消费者建立了基于专业与信任的深度服务关系。行业的发展正不断强化医药零售行业在产业链中的话语权与价值，并推动形成更紧密、更高效、更以患者为中心的产业链上下游关系。

7、市场竞争情况

我国医药零售行业呈现“全国分散、区域集中”的竞争格局，市场参与者数量庞大，但行业集中度仍有较大提升空间，竞争态势复杂且日趋激烈。

（1）市场集中度较低，整合潜力巨大

根据国家药品监督管理局发布的《药品监督管理统计年度数据（2024年）》，截至 2024 年末，全国零售药店门店总数达到 68.37 万家。其中，零售连锁企业门店 39.00 万家，连锁药店门店数量占总数的 57.04%，其余为单体药店。销售额排名前 100 位的药品零售企业合计市场份额为 38.0%，表明行业整体集中度仍处于相对较低水平。相较于发达国家成熟市场，我国医药零售市场的连锁化率与集中度仍有显著差距。这预示着行业未来将通过持续的并购整合，朝着规模化、集约化的方向发展，为具备资本和管理优势的头部企业提供了广阔的市场整合空间。

（2）区域集中化进程加速

受各地区医保政策、监管标准、物流配送网络及居民用药习惯存在显著差异的影响，医药零售行业尚未形成高度一体化的全国性统一市场。因此，除个别已完成全国布局的大型连锁集团外，绝大多数企业仍选择深耕所在省份或城市群，行业竞争在实质上呈现为多个区域性市场的平行发展格局。这一结构特征进一步加速了区域内部的集中化进程。

在各区域市场中，已率先完成规模化、规范化布局的头部企业，凭借其对区域政策的深刻理解、成熟的本地化供应链体系、密集的网点覆盖以及长期积累的品牌认知度，逐步构建起显著的竞争壁垒。以上海市为例，根据上海市药品监督管理局 2024 年监管统计数据，全市药品零售企业共计 4,432 家，其中连锁门店达 4,101 家，连锁化率高达 92.53%，反映出头部企业在一线区域市场中的高度渗透与主导地位。

这种“全国分散、区域集中”的行业特征，意味着区域市场的整合程度与竞争格局往往独立于全国整体趋势，区域头部在各自优势市场内拥有较强的定价能力、供应链控制力和客户黏性，呈现出“全国分散、区域集中”的鲜明特征。