2023-2028年钨钼行业市场现状及发展规划咨询综合研究报告
思瀚产业研究院    2023-08-23

（1）行业概况

①钨资源是现代工业和军事领域不可或缺的基础材料，应用广泛

钨属于稀有金属，是国民经济和现代国防领域不可替代和不可再生的战略性金属资源，因钨具有高熔点、高比重、高硬度的物理特性，用其制造的硬质合金具有超高硬度和优异的耐磨性，用于制造各种切削工具、刀具、钻具和耐磨零部件，被誉为“工业的牙齿”，被广泛应用于航天、原子能、船舶、汽车工业、电气工业、电子工业、化学工业等重要领域。

②钨产业链附加值呈现微笑曲线，两头高，中间环节低

钨产业链自上而下分为上游的钨精矿，中游的 APT、氧化钨、钨粉和碳化钨粉，下游为钨材、钨钢、钨化工和硬质合金等。钨产业链附加值呈现微笑曲线，产业链利润主要集中于上游钨矿采选和下游深加工，冶炼及粉末毛利率相对较低。

③钨的下游约六成用于硬质合金，其中 45%的硬质合金用于切削工具，30%的硬质合金用于矿用及耐磨工具

根据安泰科统计，2020-2022年，钨的下游消费结构中，硬质合金约占58%，钨特钢约占 18%，钨材约占 20%，钨化工约占 4%。利用硬质合金生产的合金工具种类繁多，产品多达 5,000 多种。硬质合金从下游应用上主要可以分为切削刀具（占比约为 45%）和矿用及耐磨工具（占比约为 30%）两方面。切削刀具中，硬质合金主要作为刀具材料，如车刀、铣刀、刨刀、钻头、镗刀等，用于切削铸铁、有色金属、塑料、化纤、石墨、玻璃、石材和普通钢材以及难加工的材料等，切削加工主要依托机床来实现。矿用及耐磨工具方面，硬质合金主要作为凿岩工具、采掘工具、钻探工具，在矿产、石油开采、基础设施建设等方面发挥重要作用。

（2）行业发展情况

①中国钨资源储量和钨矿产量全球第一，国家对钨矿开采实施政策配额

钨全球资源量极其有限，属于稀缺金属。根据美国地质调查局统计，2022年末全球和中国探明的钨储量分别为 380 万吨和 180 万吨，中国占比约 50%。

根据安泰科数据，2022 年，全球和中国的钨精矿产量分别为 8.7 万金属吨和 6.8万金属吨，中国产量占全球比超过 75%。

中国基本满足了全球钨原矿的需求，消耗较大。为保护和合理开发优势矿产资源，按照保护性开采特定矿种管理相关规定，我国自然资源部以往每年会下达钨矿开采总量指标，并由省级自然资源主管部门向矿山企业分配。2022 年，全国钨精矿（三氧化钨含量 65%）开采总量控制指标为 109,000 吨，其中主采指标 81,170 吨，综合利用指标 27,830 吨。

2022 年钨矿总量指标较 2021 年增长 1,000 吨。2023 年度第一批钨精矿（三氧化钨含量 65%）开采总量控制指标 63,000 吨，预计随着国家对钨矿等战略金属资源的重视程度加深，钨原料供应的约束还将持续，钨矿资源将成为行业的稀缺资产。近十年国家钨精矿开采总量指标增长缓慢。

②我国制造业转型升级发展推动硬质合金需求增长，钨消费持续放量

2022 年，国内钨消费量 6.3 万金属吨，占全球消费量约 50%，是全球第一大钨消费国。近三年中国钨消费量基本稳定在 6 万金属吨左右。

在我国加快从制造业大国向制造业强国转变的国家战略下，我国高端硬质合金的市场需求将保持持续增长。前瞻产业研究院预计 2022-2027 年我国硬质合金的需求量将保持 10%左右的增速增长。

（3）未来发展趋势

①钨矿供给受到政策约束，未来增长弹性有限

根据中国地质调查局相关数据，目前国内超过一半的钨矿可采年限低于 10年，根据安泰科统计，未来 2 年国内无新投产矿山，且伴随钨资源品位下降、开采成本上升，钨供给弹性较低。基于前述情况，国家严控钨矿开采指标增长，根据自然资源部（原国土资源部）数据，我国钨精矿（65% WO3）开采总量控制指标从 2013 年的 8.9 万吨增至 2022 年的 10.9 万吨，年化复合增长率仅约 2%。预计随着国家对钨矿等战略金属资源的重视程度加深，钨原料供应的约束在未来还将持续，钨矿资源将成为行业的稀缺资产。

②高端化及进口替代将为国产硬质合金刀具企业提供广阔的发展空间

中游环节，国内目前占据了全球主要的钨冶炼和钨粉、碳化钨粉产能。下游深加工环节，根据中国机床工具工业协会数据，2021 年国内切削工具市场规模约 477 亿元，国产刀具厂商市场占比已达 70%，但更多聚焦于中低端，大而不强。目前我国钨原矿产量占全球 75%以上，但大多数以低附加值的初级形式（冶炼后的 APT、钨粉和碳化钨粉等）或低端的深加工产品出口，在下游高端市场缺乏竞争力。

根据中国机床工具工业协会统计，2022 年我国硬质合金刀片进口额是出口额的2.1倍，进口刀片平均售价约为国产同类产品平均售价的4倍左右，而刀体、刀柄平均价差还要更高。Sandvik、IMC Industrial Group（旗下包括以色列 ISCAR、韩国 TaeguTec 等品牌）等国外巨头对材料基础和涂层原理的研究积累深厚，始终把握高端产品话语权与定价权，高端硬质合金刀具已成为我国航天航空、通用机械、国防军工等复杂机械加工领域的“卡脖子”环节之一。

根据中国机床工具工业协会数据，2022 年我国进口刀具规模约 126 亿元，基本为高端产品，国产进口替代的空间巨大，需求迫切。

③光伏长景气周期背景下，光伏细钨丝替代钢丝金刚线路线清晰，为钨下游高附加值应用提供了新的方向

金刚线作为光伏硅料切割的重要耗材，需求量与光伏行业景气度联系紧密。根据 CPIA 预测，2025 年全球光伏新增装机量有望达到 386GW，其中我国光伏新增装机量有望突破 200GW。在光伏行业的长景气周期背景下，金刚线需求量有望快速增加。

目前金刚线制造采用的母线材料基本上是高碳钢丝，经过多年发展，硅片切割使用的高碳钢丝的线径逐渐细化，目前已经到 35 微米，接近物理极限。若要向 35 微米以下的线径规格方向演进，则需要替换金刚线母线材料。

钨丝凭借耐磨损、高强度、断线率低等优势，具备更大的细线化空间。一方面在硅片薄片化的趋势下，钢丝金刚线切割更薄硅片会导致较高的碎片率，严重影响良率，目前最为成熟的解决方案为钨丝金刚线。另一方面，钨丝母线成材率的提升也将降低钨丝金刚线价格，提升钨丝金刚线替代钢丝金刚线的经济效益。因此，在硅片大尺寸和薄片化持续推进的背景下，钨丝金刚线替代高碳钢丝金刚线的路线较为明确，替代空间广阔。

第一章 钨钼行业发展综述

第一节 钨钼行业定义及分类

一、行业定义

二、行业分类

三、行业特性

第二节 钨钼行业统计标准

一、统计部门和统计口径

二、行业主要统计方法介绍

三、行业涵盖数据种类介绍

第三节 钨钼行业产业链分析

一、产业链结构分析

二、主要环节的增值空间

三、与上下游行业之间的关联性

四、行业产业链上游相关行业分析

1、钨钼行业成本构成

2、a行业发展状况及影响

3、b行业发展状况及影响

4、c行业发展状况及影响

五、行业下游产业链相关行业分析

1、钨钼下游行业分布

2、a行业发展状况及影响

3、b行业发展状况及影响

4、c行业发展状况及影响

六、上下游行业影响及风险提示

第二章 全球钨钼行业发展分析及趋势预测

第一节 全球钨钼行业的发展分析

一、全球钨钼行业发展情况

二、全球钨钼行业市场结构

三、全球钨钼行业竞争格局

四、全球钨钼行业趋势预测

五、全球钨钼行业重点企业

第二节 全球重点区域钨钼行业发展分析

一、美洲地区及国家钨钼行业发展分析

1、行业发展概况

2、行业发展环境分析

3、市场需求状况分析

4、行业趋势预测

二、欧洲地区及国家钨钼行业发展分析

1、行业发展概况

2、行业发展环境分析

3、市场需求状况分析

4、行业趋势预测

三、亚洲地区及国家钨钼行业发展分析

1、行业发展概况

2、行业发展环境分析

3、市场需求状况分析

4、行业趋势预测

四、其他

第三章 钨钼行业市场运行及发展分析

第一节 我国钨钼行业市场运行分析

一、我国钨钼行业市场现状分析

二、我国钨钼行业市场发展及预测

三、我国钨钼行业市场规模分析

四、我国钨钼行业市场前景展望

第二节 我国钨钼行业发展状况分析

一、我国钨钼行业发展阶段

二、我国钨钼行业发展总体概况

三、我国钨钼行业发展特点分析

四、我国钨钼行业商业模式分析

第三节 我国钨钼市场价格走势分析

一、钨钼市场定价机制组成

二、钨钼市场价格影响因素

三、2020-2022年钨钼价格走势分析

四、2023-2028年钨钼价格走势预测

第四章 我国钨钼行业整体运行指标分析

第一节 2020-2022年中国钨钼行业主体规模分析

一、企业数量结构分析

二、规模以上企业数量

三、行业从业人员数量

第二节 2020-2022年中国钨钼行业财务指标总体分析

一、行业盈利能力分析

1、我国钨钼行业销售利润率

2、我国钨钼行业成本费用售利润率

3、我国钨钼行业亏损面

二、行业偿债能力分析

1、我国钨钼行业资产负债比率

三、行业营运能力分析

1、我国钨钼行业应收帐款周转率

2、我国钨钼行业总资产周转率

3、我国钨钼行业流动资产周转率

四、行业发展能力分析

1、我国钨钼行业总资产增长率

2、我国钨钼行业利润总额增长率

第五章 2023-2028年我国钨钼市场供需形势分析

第一节 我国钨钼市场供需分析

一、2020-2022年我国钨钼行业供给情况

1、我国钨钼行业供给分析

2、重点企业市场占有份额

二、2020-2022年我国钨钼行业需求情况

1、钨钼行业需求市场

2、钨钼行业客户结构

3、钨钼行业需求的地区差异

三、2020-2022年我国钨钼行业供需平衡分析

第二节 钨钼市场应用状况及需求规模预测

一、疫情影响下钨钼市场总体需求分析

1、钨钼应用市场需求特征

2、钨钼应用市场需求变化

二、2023-2028年钨钼行业领域需求预测

三、后疫情时代钨钼行业需求规模预测

第六章 我国钨钼细分市场分析及预测

第一节 a市场分析预测

一、a市场分析预测

一、a技术发展进程

二、a市场规模分析

三、a市场竞争格局

四、a市场趋势预测

第二节 b市场分析预测

一、b技术发展进程

二、b市场规模分析

三、b市场竞争格局

四、b市场趋势预测

第三节 c市场分析预测

一、c技术发展进程

二、c市场规模分析

三、c市场竞争格局

四、c市场趋势预测

第四节 d市场分析预测

一、d技术发展进程

二、d市场规模分析

三、d市场竞争格局

四、d市场趋势预测

第七章 我国钨钼行业营销趋势及策略分析

第一节 钨钼行业销售渠道分析

一、营销分析与营销模式推荐

1、渠道构成

2、销售贡献比率

3、覆盖率

4、销售渠道效果

5、价值流程结构

6、渠道建设方向

二、钨钼营销环境分析与评价

1、国际环境下的钨钼

2、企事业需求下的钨钼

3、我国钨钼市场整体环境

三、销售渠道存在的主要问题

四、营销渠道发展趋势与策略

第二节 钨钼行业营销策略分析

一、中国钨钼营销概况

二、钨钼营销策略探讨

第八章 2023-2028年钨钼行业竞争形势及策略

第一节 行业总体市场竞争状况分析

一、钨钼行业竞争结构分析

1、现有企业间竞争

2、潜在进入者分析

3、替代品威胁分析

4、供应商议价能力

5、客户议价能力

二、钨钼行业企业间竞争格局分析

1、不同地域企业竞争格局

2、不同规模企业竞争格局

3、不同所有制企业竞争格局

三、钨钼行业集中度分析

1、市场集中度分析

2、集中度变化趋势

四、钨钼行业swot分析

1、钨钼行业优势分析

2、钨钼行业劣势分析

3、钨钼行业机会分析

4、钨钼行业威胁分析

第二节 中国钨钼行业竞争格局综述

一、钨钼行业竞争概况

二、钨钼行业主要企业竞争力分析

1、重点企业资产总计对比分析

2、重点企业从业人员对比分析

3、重点企业营业收入对比分析

4、重点企业利润总额对比分析

5、重点企业综合竞争力对比分析

第九章 2023-2028年钨钼行业前景及趋势预测

第一节 2023-2028年钨钼行业发展前景

一、2023-2028年钨钼行业发展潜力

二、2023-2028年钨钼发展前景展望

三、2023-2028年钨钼细分行业发展前景

第二节 2023-2028年钨钼市场发展趋势预测

一、2023-2028年钨钼行业发展趋势

1、技术发展趋势分析

2、产品发展趋势分析

二、2023-2028年钨钼市场规模预测

1、钨钼行业市场容量预测

2、钨钼行业销售收入预测

三、2023-2028年钨钼行业应用趋势预测

四、2023-2028年细分市场发展趋势预测

第三节 2023-2028年中国钨钼行业供需预测

一、2023-2028年中国钨钼行业供给预测

二、2023-2028年中国钨钼行业需求预测

三、2023-2028年中国钨钼行业供需平衡预测

第四节 影响企业经营的关键趋势

第十章 2023-2028年钨钼行业投融资发展机会与风险分析

第一节 钨钼行业投资特性分析

一、钨钼行业进入壁垒分析

二、钨钼行业盈利因素分析

三、钨钼行业盈利模式分析

第二节 钨钼行业投融资情况

一、行业资金渠道分析

二、固定资产投资分析

三、钨钼行业投资现状分析

1、2021-2022年钨钼行业投资状况回顾

2、2020-2022年中国钨钼行业风险投资状况

3、2020-2022年我国钨钼行业的投资态势

第三节 2023-2028年钨钼行业投资机会

一、产业链投资机会

二、细分市场投资机会

三、重点区域投资机会

第四节 2023-2028年钨钼行业投资风险及防范

一、政策风险及防范

二、技术风险及防范

三、供求风险及防范

四、宏观经济波动风险及防范

五、关联产业风险及防范

六、其他风险及防范

第十一章 钨钼行业投资战略研究

第一节 钨钼行业发展战略研究

一、战略综合规划

二、技术开发战略

三、业务组合战略

四、区域战略规划

五、产业战略规划

六、营销品牌战略

七、竞争战略规划

第二节 钨钼经营策略分析

一、钨钼市场细分策略

二、钨钼市场创新策略

三、品牌定位与品类规划

第三节 钨钼行业投资战略研究

第十二章 研究结论及投资建议

第一节 钨钼行业研究结论及建议

第二节 钨钼子行业研究结论及建议

第三节 思瀚对钨钼行业投资建议

一、行业发展策略建议

二、行业投资方向建议

三、行业投资方式建议

图表目录

图表：钨钼行业生命周期

图表：钨钼行业产业链结构

图表：2020-2022年全球钨钼行业市场规模

图表：2020-2022年中国钨钼行业市场规模

图表：2020-2022年钨钼行业重要数据指标比较

图表：2020-2022年中国钨钼市场占全球份额比较

图表：2020-2022年钨钼行业产值分析

图表：2020-2022年钨钼行业销售产值

图表：2020-2022年钨钼行业销售收入

图表：2021-2022年钨钼行业利润总额

图表：2021-2022年钨钼行业资产总计

图表：2021-2022年钨钼行业负债总计

图表：2020-2022年钨钼行业竞争力分析

图表：2020-2022年钨钼市场价格走势

图表：2020-2022年钨钼行业主营业务收入

图表：2020-2022年钨钼行业主营业务成本

图表：2020-2022年钨钼行业销售费用分析

图表：2020-2022年钨钼行业管理费用分析

图表：2020-2022年钨钼行业财务费用分析

图表：2020-2022年钨钼行业销售毛利率分析

图表：2020-2022年钨钼行业销售利润率分析

图表：2020-2022年钨钼行业成本费用利润率分析

图表：2021-2022年钨钼行业总资产利润率分析

图表：2020-2022年钨钼行业产值分析

图表：2020-2022年钨钼行业需求分析

图表：2020-2022年钨钼行业集中度