全球低空经济发展行至何处？探索中成长，年轻模样再出发
思瀚产业研究院    2024-06-06

1、全球低空产业保持相对稳健向上，积极变化正在酝酿

1.1 航空业新变革大幕拉开，低空经济发展迈入新阶段

低空经济发展历经三阶段，新一轮数字、电气化革命正在航空业徐徐展开。早期因低空技术不成熟，主要以低空旅游和在农业、工业的探索应用为主；第二阶段发展始于21世纪初无人驾驶航空技术的民用化和普及化，并延续至2020年，随低空飞行技术成熟与应用多元化，规范化监管成为该阶段各国的主要任务；

面向未来绿色化、数字化、智能化变革，当前以城市空中交通UAM探索和eVTOL实践为开端，有望以技术驱动的新型航空器和数字运行环境，将人类的生产生活从地面二维空间拓展到立体三维空间，从而使航空产品和服务进入各行各业，产业规模达万亿级别。

1.2 现阶段中美在发展低空经济产业上具备细分领先基础

全球无人机市场快速增长，通用飞机销售相对稳定。全球无人机投资规模持 图：2022年全球通用航空器保有量区域分布续提升，已由2013年的1.2亿美元增长至2022年的48.1亿美元；通用飞机方面，2013-2022年交付量整体呈现波动上升趋势，2022年全球通用航空飞机销售额229亿美元，同比增长6%。

现阶段美国在通用航空发展上具备优势，中国在无人机领域发展较好。据前瞻产业研究院，从全球低空经济区域发展格局看，美国因通用航空发展的领先奠定先发优势，2022年全球通用航空器保有量约45.4万架，其中美国占比接近一半，中国占比不到1%；而中国则在无人机领域具备相对竞争力，无人机在册数量全球领先。

1.3 全球主要经济体低空发展环境差异较大，中国正积极创造有利条件

区域间低空经济发展环境存在较大差异，相关立法尚待完善，中国市场释放积极信号。从全球主要市场的低空交通管理情况看，美国空域管理政策相对宽松，中国则相对严格，但2023年12月中国民航局《国家空域基础分类方法》将空域划分为管制空域和非管制空域两大类，正向国际靠拢；此外2023年5月中国公布《无人驾驶航空器飞行管理暂行条例》，我们认为中国市场正在积极创造低空经济发展的有利基础条件。更多行业研究分析请参考思瀚产业研究院官网，同时思瀚产业研究院亦提供行研报告、可研报告、产业规划、园区规划、商业计划、专项调研、建筑设计、境外投资报告等相关咨询服务方案。

2、全球eVTOL发展一览：欧美布局先行，中国市场提速推进商业化落地

2.1 欧美eVTOL开发先行，积极推进商业化运营

海外eVTOL发展以欧美为代表，类型多样，积极推进商业化。eVTOL将是未来低空经济的重要载体之一，从目前海外的发展来看，美国、德国、英国等布局较为领先，包括美国的Joby、Archer、Wisk和德国的Lilium等企业，正在积极推进适航认证和商业化运营。

2.2 中国eVTOL市场提速，推进产品适航取证做全商业化准备

中国eVTOL发展如火如荼，或成为全球商业化推进最迅速的市场之一。中国eVTOL产品丰富，入局者既包括飞机制造商、车企，亦有在eVTOL积淀多年的企业。从商业化推进来看，中国市场正在提速，以航空器的“证照管理”为例，航空器制造商合法售卖相关产品的前提条件是获取型号合格证TC、生产许可证PC和适航证AC，2024年4月亿航智能的EH216-S获得全球eVTOL行业内首张PC，成为eVTOL行业唯一获得TC、PC、AC三证的产品，我们认为未来中短期或将有更多国产eVTOL产品获得相应认可，快速推进商业化。