中式快餐市场空间大，老乡鸡暂拔头筹
思瀚产业研究院    2025-09-19

 中国快餐市场规模达万亿，增速领先餐饮整体

2024年中国餐饮市场规模达5.57万亿，其中快餐1.33万亿，占比达23.9%。根据灼识咨询报告，以2024年交易总额计，中国是全球第二大的餐饮市场。尽管受到COVID-19疫情影响，中国餐饮市场规模于2020-2022年有所波动，但2023年餐饮市场迅速恢复，2024年市场规模进一步增长5.3%至5.57万亿，较疫情前的2019年提升19.3%。预计中国餐饮市场规模将于2029年达7.85万亿，24-29年CAGR预计达到7.1%。

中国餐饮市场按提供的服务内容及产品特点可分为三个分部，即正餐、快餐、其他类型餐饮。2024年正餐/快餐/其他市场规模分别为3.76/1.33/0.48万亿，占比67.5%/23.9%/9.6%，同比+4.4%/6.9%/8.7%，快餐在19-24年CAGR为4.2%高于餐饮总体增速，预计2029年快餐市场规模将达1.96万亿，24-29年CAGR达8.1%。

中式快餐占据快餐行业主导地位，市场规模达8097亿元

2024年中式快餐市场规模8097亿元，分别占比中国快餐行业/中国餐饮市场规模的60.9%/14.5%。中国快餐市场增速快于整体餐饮增速，与正餐相比，快餐具备便捷性、经济性以及易标准化。分结构看，2024年中式快餐/西式快餐/其他市场规模分别为8097/3511/1691亿元，占比60.9%/26.4%/12.7%，同比+7.5%/5.7%/6.6%，目前中式快餐占主导地位且增速快于行业，19-24年中式快餐CAGR为5.6%，预计2029年中式快餐市场规模将达1.21万亿，24-29年CAGR将达8.3%。与西式快餐相比，中式快餐更加刚需、高频、口味普适性强以及健康化，中式快餐占中国餐饮市场的14.5%。

连锁中式快餐吸取西式快餐经营理念，预计未来将出现中式快餐的“肯德基/麦当劳”。西式快餐始于20世纪40年代的美国，通过近80年的发展，西式快餐已达到较高的标准化和连锁化水平。肯德基/麦当劳分别于1987、1990年进入中国市场，经过约20年时间达到千店，截至2025年6月肯德基/麦当劳在中国分别达12238/7227家门店。

中国快餐的标准化和连锁法探索开始于20世纪90年代，非连锁中式快餐指不超过10家分店的餐厅，通常品牌知名度有限、非标准化、缺乏自有的供应链能力，且往往为了便利和低价而牺牲产品的品质和新鲜度。如今头部的连锁中式快餐吸收了西式快餐的经营理念，并结合中式烹饪的特点，注重品牌力、标准化运营管理、完善的供应链体系、食材新鲜卫生高品质，预计连锁中式快餐将于西式快餐的发展历程类似，未来可能会出现行业巨头。

中式快餐当前以非连锁为主，连锁化率提升空间大

当前中式快餐连锁化率仅32.5%，预计连锁化率将逐步提升。当前中式快餐市场仍以非连锁模式为主，2024年中式快餐连锁化率仅为32.5%，远低于西式快餐67.9%的连锁化率。随着供应链体系完善、运营标准化及数智化水平提升，中式快餐连锁市场规模从2019年的1760亿元增至2024年的2629亿元，预计2029年将达4382亿元，2024-2029年复合年增长率达10.8%（其中直营模式增速9.9%，加盟模式增速11.1%）。

加盟模式通过整合加盟商的本地资源与知识，降低品牌方的资本投入需求，实现快速扩张；对加盟商而言，则依托品牌效应和标准化体系降低了经营门槛。预计2029年连锁化率将提升至36.3%，主要源于三大驱动力：大量夫妻店存在整合空间、消费者对食品质量与用餐环境要求提高推动连锁品牌选择、以及标准化与数字化发展有效解决传统品控问题并增强门店可复制性。

中式快餐区域发展不平衡，华东地区占比最高增速更快

中国连锁中式快餐市场整体处于扩张期，但区域发展不平衡，经济发达地区因消费需求旺盛、市场接纳度高，其扩张速度显著快于其他地区。从地域分布来看，拥有众多人口、经济发达的华东区域是中国中式快餐市场最大并且增长最快的细分市场，2024年市场规模达2838亿元，占比达35%，19-24年CAGR达7.7%。预计2029年华东区域中式快餐市场规模将达4626亿元，24-29年CAGR将达到10.3%。中国各地的连锁中式快餐店均处于扩张阶段，经济发达地区的消费者对连锁中式快餐的需求和接受度较高，增长更快。

中式快餐竞争格局分散，老乡鸡竞争领先

中式快餐行业高度分散，龙头发展空间大。从行业格局来看，中国中式快餐竞争格局高度分散，行业有超过170万家餐厅，2024年CR5 GMV占比仅3.6%。老乡鸡是中国最大的中式快餐企业，市场份额为0.9%，公司是行业内唯一一家实现全产业链布局（涵盖养殖、中央厨房和餐饮服务）的中式快餐品牌。同时2024年公司单店日均销售额1.51万及4.4翻座率在前五大企业中最高。此外公司是中国连锁快餐市场中少数拥有超过20年历史且仍能保持双位数增长（按2022-2024年GMV复合增速计）的公司之一。未来预计头部品牌仍将通过规模扩张+单店效率优化实现市占率提升。

公司在华东地区GMV份额达2.2%排名第一，为其规模扩张奠定基础。华东地区（包括江苏、浙江、上海、安徽、江西、山东及福建）为中国中式快餐行业最大市场，老乡鸡以2.2%的市场份额大幅领先竞争对手，在华东中式快餐市场当中占据绝对优势。老乡鸡发源于华东地区，2024年在全国1479家中有1285家门店位于华东地区，老乡鸡在核心赛道华东地区已经占据领先地位，未来公司有望凭借在华东的深耕继续扩大市场份额，巩固龙头地位。

相较竞争对手，老乡鸡主要具备以下核心优势：1）品牌定位“家常菜+快餐化”，兼顾大众化与高频消费，具备更强的全国化延展潜力；2）公司拥有“养殖—加工—配送—门店”的全产业链供应链体系，显著提升了出品标准化水平与成本管控能力，形成行业壁垒；3）采取“一线城市直营+二三线城市加盟”的扩张模式，有效平衡了规模扩张速度与运营质量；4）单店模型稳健，直营店日均销售额约1.6万元，翻座率接近4.8次/天，盈利质量优于多数同类竞争对手。

供应链与标准化能力：老乡鸡以“养—产—配—销”一体化、双中厨中央工厂和8大配送中心构筑强供应链壁垒，在规模化与稳定性上明显领先同赛道直营品牌，复制效率与质量把控优于多数加盟驱动品牌。

扩张与模型：老乡鸡走“直营+加盟”双轮驱动，2025年4月末门店达1564家（6月已至1624家），边际复制更快；乡村基近年由全直营转向联营以提速；米村拌饭以加盟/合伙制实现高速扩张，2024年底门店数量达1800家；袁记云饺凭加盟为主在饺子品类实现约5000家的强占位；喜家德以直营为主，2024年底门店数量达900家且推进出海。

单店质量与经营韧性：老乡鸡直营门店单店日均销售额约1.6万元、翻座率约4.8次/天、客单约28–29元，同店增速稳定增长（2024年约+2.6%），表现稳健；乡村基历史单店销售自2019年以来回落、开店放缓后转向联营；米村拌饭经历“高速—控速”的节奏切换，强调单店质量；袁记云饺规模领先但门店质量分化；喜家德稳步上量、价格带偏高、加速快餐化与出海。

连锁中餐渗透率低，龙头份额提升空间大

中餐连锁渗透率远低于美日成熟市场，龙头企业提升空间大。美团数据显示，2024年中国餐饮连锁化率从2018年的12%提升至23%，实现了稳步上行。但与成熟市场相比，中国餐饮行业的连锁率仍显著偏低，美国、日本餐饮连锁化率分别为59.2%、52.3%，国内餐饮连锁提升空间大。细分品类来看，2023年中国中式快餐CR5仅3%，远低于中国西式快餐（47%）、美国快餐（33%）及日本快餐（35%）。3%的分散性为市场整合提供空间，2018-2023年中式快餐前五企业交易总额CAGR为15%，远高于中式快餐行业枕骨增速5.5%，中式快餐龙头具备显著的份额提升空间。

中国餐饮行业正加速迈向连锁化与百店以上规模化扩张新阶段。从品牌连锁门店数区间等级分布来看，2024年各区间等级门店数占大盘比例普遍较2023年有所提升，其中11-100家门店区间占比最高为8.4%，其次是101-500家门店区间，占比为5.3%。万店以上规模品牌连锁门店数占比为1.5%，与2023年基本持平。从 2024 年各档次品牌门店数量的同比增速来看，501–1000 家规模区间的品牌扩张最快，增幅接近翻倍（+93.6%），其次是 101–500 家品牌（+64.6%），以及万店以上品牌（+69.3%），餐饮行业正逐步进入“百店以上规模快速扩张”的新阶段。

高线城市为连锁餐饮主战场，下沉市场增长潜力大

餐饮连锁门店仍主要集中在一线和新一线城市，下沉市场仍具备较大增长潜力。据美团数据，2024年在餐饮连锁门店区域分布中，新一线城市占比最高达23.4%，其次是二线和三线城市。从分布变化趋势看，2024 年一线、新一线以及二三线城市的连锁门店占比均有所提升，而四线城市占比小幅回落0.2pct，五线城市则下降了0.4pct，当前连锁门店布局仍然集中在核心城市，下沉市场仍具备较大拓展潜力。

从2023-2024年不同等级城市连锁门店占比（即城市连锁化率）来看，一线与城市的提升最为显著,从33.0%提升2.1pct至35.1%；新一线/二线城市同步稳定增长，分别达到29.7%（+1.4pct）和27.2%（+1.3pct）。相较之下，三四五线城市变化有限，2024年连锁化率分别为23.6%、21.3%与18.9%。当前高线城市在品牌扩张和连锁渗透上的优势进一步放大，成为龙头企业竞争的首要战场。

外卖市场持续高速扩张，2025年有望突破1.8万亿

中国外卖市场规模持续高速扩张，已从单一的餐饮配送升级为“万物即时达”的即时零售生态。根据最新行业数据，2024年在线餐饮外卖交易额达 1.64万亿元（占餐饮总收入32%），2025年预计突破 1.8万亿元（渗透率升至餐饮行业32%），用户规模超 5.53亿人（渗透率53%）。美团研究院2024年数据显示，在线餐饮增速持续领跑行业大盘。

全年各月在线餐饮同比增幅均显著高于全国餐饮整体水平，其中1-2月表现尤为突出：全国餐饮收入同比增长12.5%，而在线餐饮增速高达37.4%，差值近25个百分点。这一趋势印证了数字化与线上化转型已成为餐饮业提升运营效率、培育新质生产力的核心引擎。

单身与小家庭结构驱动，中国一人食市场进入万亿时代

中国“一人食”市场增速快，2025年有望突破万亿规模。中国“一人食”市场规模从2019年的3200亿元爆发式增长至2024年的8000亿元，预计2025年突破1.2万亿元，2030年将冲击2.8万亿元，2025-2030年CAGR达18.5%。其核心驱动力来自三重变革：

社会结构变迁：中国单身成年人口已超2亿，独居群体日益庞大，2024年“一人户”家庭占比超17%。初婚年龄推迟、家庭小型化趋势持续深化，奠定了“一人食”的庞大客群基础；

消费理念革新：Z世代等年轻消费者追求“悦己型消费”，他们不再视独自用餐为无奈选择，而是主动追求品质、享受和生活仪式感的体现，“高便捷性、高颜值、高健康度”是其核心诉求；

技术赋能与供应链升级：预制菜和中央厨房的普及（中央厨房渗透率从2020年18%升至2024年37%2）降低了小份量生产的成本和难度，AI营养推荐、智能厨电（如迷你电饭煲、空气炸锅）等技术为个性化、便捷化的一人食体验提供了支持。