东盟地区一次能源消费结构中煤炭占主体地位且占比呈上升趋势
信达证券    2024-05-14

从静态结构来看，东盟化石燃料消费处于绝对地位。据东盟五国数据合计，2022 年化石燃料占一次能源比重 87.66%，化石燃料在一次能源消费中占主体地位，是东盟能源消费的主体与支柱。而新能源（风电、光伏）、水能、核能等清洁能源在东盟能源消费结构中占比较低，2022 年合计为 12.34%。

从动态结构看，油、气消费量占比有所下降，煤炭消费量占比显著提升。2022 年，东盟五国煤炭消费量 8.92EJ，较 2005 年 2.38EJ 增加 274.15%，煤炭消费占化石燃料消费比重38.57%，占一次能源比重 33.81%；石油消费量较 2005 年增加 29.48%；天然气消费量较2005 年增加 22.93%。煤炭消费无论是在绝对量还是在能源结构中的占比均提升显著，在东盟能源结构中的主体地位日趋稳固。

随水力、光伏、风能发展，近十年来化石燃料占一次能源比重呈现缓慢下降趋势，2012 年为 93.31%，到 2022 年降至 87.66%。

东盟地区是全球重要的能源消费和煤炭消费增长点。2000-2022 年，东盟五国煤炭消费增速持续高于全球综合水平，近十年该差距则体现得更为明显，主要原因在于中国作为全球最大的煤炭消费国增速降低。随着一次能源消费和煤炭消费的快速增长，东盟一次能源消费量与煤炭消费量在全球的占比迅速提升。

截止 2022 年底，仅东盟五国一次能源消费量在全球占比为 4.37%，较 2000 年的 2.75%提升 1.62pct；煤炭消费量全球占比为 5.52%，较 2000 年的 1.37%提高 4.15pct，随着未来东盟经济继续增长，能源需求持续增加，对国际能源供需格局，特别是煤炭市场的影响力将与日俱增。

2000 年后，相对中国，东盟五国能源消费增速略低而煤炭消费更高。2000 年-2020 年东盟五国与中国一次能源消费 5 年复合增速均为正，但增长速度呈现下降趋势。

东盟五国一次能源消费 5 年复合增速由 2000 年-2005 年的 5.46%下降至 2015-2020 年的 2.39%，降幅 3.07pct；而中国一次能源消费 5 年复合增速由 2000 年-2005 年的 12.25%下降至 2015-2020 年的 3.39%，降幅 8.86pct，下降更为明显。2020 年-2022 年东盟五国一次能源消费增速 6.32%，高于中国 3.27%。

中国煤炭消费复合增速由 2000 年-2005 年的 13.41%下降至 2015-2020 年的 0.36%；不同于中国煤炭消费 5 年复合增速一路走低，东盟五国煤炭消费 5 年复合增速呈现先下滑后回升的走势，由 2000 年-2005 年的 11.99%下降至 2010 年-2015 年的 6.29%，继而转头向上，2015 年-2020 年回升至 8.56%。

同时，东盟五国煤炭消费 5 年复合增速下降幅度较小，2005 年-2010 年已反超中国同期复合增速。2020 年-2022 年，东盟五国煤炭消费增速6.76%，高于中国 3.60%。