2017年-2022年钢铁行业总体发展情况及上下游产业情况分析
思瀚产业研究院 首钢集团    2024-03-14

（1）行业总体发展情况

钢铁工业是典型的周期性行业，其发展与宏观经济发展的正相关性非常显著。2015 年，全国粗钢产量 8.04 亿吨，同比下降 2.3%，近 30 年来首次出现下降。国内粗钢表观消费 7 亿吨，同比下降 5.4%，连续两年出现下降，降幅扩大1.4 个百分点。

钢材（含重复材）产量 11.2 亿吨，同比增长 0.6%，增幅下降 3.9个百分点。中国粗钢产量占全球比重为 49.54%。2016 年是化解钢铁过剩产能工作的开局之年，全国共化解粗钢产能超过6,500 万吨，超额完成当年化解 4,500 万吨粗钢产能的目标任务，根据钢铁行业“十三五”规划《钢铁工业调整升级规划（2016-2020 年）》（以下简称《规划》），到 2020年我国钢铁行业粗钢产能压减 1-1.5亿吨至 10亿吨以下。

“去产能”很大程度上改变了市场对于钢材供大于需的关系，加之地产基建需求预期升温以及低库存等因素的影响，钢材价格大幅上涨，期货现货价格共振，同时，钢材价格的大幅上涨导致钢企复产意愿增加，市场钢材供给提高一定程度上抑制了钢价的上涨。

2016 年下半年，山东、四川、唐山等地相继采取了严厉的整治“地条钢”行动，统计范围内的建筑钢材需求带动产量增加。2017 年是供给侧改革的攻坚之年。2017 年全国粗钢产量为 8.32 亿吨，同比增长 5.7%，增幅较上年增加 4.50 个百分点；国内粗钢表观消费量为 7.68 亿吨，同比增长 8.20%，增幅较上年增加 6.90 个百分点，实现生产消费量双增长。

2017 年以来国家各部委将取缔“地条钢”的行动列为钢铁行业供给侧改革的重中之重，坚决依法彻底取缔“地条钢”等违法违规产能，确保 2017 年 6 月底前将其全面取缔，规范钢铁行业生产经营秩序。根据公开资料显示，2017 年上半年我国共取缔、关停“地条钢”生产企业 600 多家，涉及产能 1.2 亿吨。根据我国工信部公开数据，2017 年已超额完成 5,000 万吨化解钢铁过剩产能目标任务，并清除 1.4 亿吨地条钢。

2018 年是钢铁去产能的深化之年，按照党中央国务院的决策部署，钢铁行业不断深化供给侧结构性改革，市场秩序持续改善，行业效益达到历史最佳水平；2018 年将继续坚定不移化解钢铁过剩产能，超额完成《政府工作报告》确定的 3,000 万吨年度目标任务，并提前两年完成钢铁去产能“十三五”规划 1.5 亿吨上限目标任务；2018 年将对“地条钢”持续保持零容忍高压态势，畅通举报渠道，发现一起、查处一起、通报一起，强化负面警示作用，严防“地条钢”死灰复燃；2018 年将以产能置换为工作抓手，严禁新增钢铁产能，工业和信息化部制定出台了《钢铁行业产能置换实施办法》，明确提出“1 个必须+6 个不得”清单化管理的工作要求，指导地方和企业正确认识和开展产能置换工作。

2019 年 1 月 4 日，工信部网站发文指出，2019 年，是新中国成立 70 周年，钢铁行业要继续以供给侧结构性改革为主线，把提高供给质量作为主攻方向，巩固去产能成果，增强钢铁企业市场活力，提升产业链供给水平，畅通对国民经济的保障能力，推动我国钢铁工业由大到强。支持重点省份去产能，督促地方以处置“僵尸企业”为抓手，坚定不移去除低效产能。严把产能置换审核关，开展产能置换方案专项抽查，对钢铁产能违法违规行为始终保持露头就打的高压态势，强化负面警示，不断巩固行业来之不易的发展局面。进一步推动京津冀等环境敏感地区钢铁产能向域外转移，逐步优化全国钢铁产能布局。

研究制定引导短流程炼钢发展的政策措施，鼓励高炉-转炉长流程企业转型为电炉短流程企业，引导电炉钢有序发展，促进钢铁产业工艺结构优化。针对新形势新要求，适时启动修订一批规范管理办法，持续做好企业规范管理工作。更多采用市场化、法治化手段，不断改进行业管理方式方法，汇聚政府、协会、企业等各方力量，共同维护钢铁行业公平竞争的市场环境。以钢铁新材料、智能制造、绿色制造为抓手，加大钢铁材料补短板工作力度，不断提升我国钢材供给质量和水平，推进钢铁产品向中高端迈进。

2020 年是新冠疫情下经济稳定复苏之年，2020 年一季度，受春节和新冠疫情影响，国内钢铁产量发挥有限，但与上年同期相比粗钢产量仍表现出增长态势。与大多数行业一季度受疫情影响产销量大幅下滑不同，钢铁行业一季度粗钢产量保持了正增长，增幅为 1.20%，产量 2.30 亿吨；二季度随着国家复工复产、经济刺激政策的逐步发力，经济稳定复苏，下游需求逐步恢复，带动钢铁企业生产积极性高涨，钢铁产量同比进一步上升，粗钢产量 2.70 亿吨，同比增长 1.70%，三、四季度，粗钢产量 5.50亿吨，下半年增量占全年增量的 86.4%。

2020 年粗钢产量前十家企业，合计粗钢产量达到 4.10 亿吨，占全国产量比重为39.20%，同比 2019 年提高了近 3 个百分点，是“十三五”以来，前十家企业粗钢产量占全国产量比重最高的年份。重点企业粗钢产量的增长，得益于工艺水平、生产效率提升带来的产能释放，以及新建项目或置换产能/装备的投产、达产，企业兼并重组、混合所有制改革后，部分被重组、改革企业的闲置产线复产、满产等。

2020 年，铁矿石价格异常大幅上涨，虽严重挤压钢铁企业利润空间，然而整体利润高于去年同期，主要是由于在国家宏观调控的各项稳投资、稳经济措施下，钢铁行业保持空前的生产强度，使得整体销售收入升高，并降低了财务费用和销售费用，同时，除铁矿石、废钢外的其他原燃料成本的下降形成一定的对冲作用。

2021 年，钢铁行业面临着产业结构改革继续深化，在取得原有产能产量压减的基础上进一步减量、降碳环保要求进一步提升、以铁矿石、煤碳为主的原材料成本持续上升等诸多挑战。与此同时，宏观经济转弱、钢材需求强弱转换加快，给钢铁企业正常经营带来较大压力。

在此背景下，2021 年上半年，宽信用环境下经济趋强带动钢材产销量增加以及钢材价格的高企，奠定了钢铁企业经营利润的快速增长。而下半年，经济形势急转直下，钢材价格波动性加大，产销量下降令钢铁企业经营受损。即便如此，在上半年超额经营利润的支撑下，钢铁企业全年经营利润创历史最好水平。我国钢铁行业发展具有很强的规划性，政策对我国钢铁产业的改革和升级起到引导和强化作用。2021 年，多项以环保、产能产量双减、能耗双控等为主题的重要纲领性文件发布，为我国钢铁产业“十四五”改革发展开启了新篇章。

2022 年，在宏观经济因素和疫情反复的影响下，钢铁行业的整体运行情况呈现出高开低走和供需双弱的态势。2022 年以来，受供需关系影响，铁矿石和焦炭价格均先升后降，但整体仍处于历史高位，对钢铁生产成本端造成较大不利影响；受房地产投资持续下行拖累影响，整体用钢需求弱于往年。

2022 年，国内粗钢产量同比有所下降，钢材价格明显回落；叠加原燃料价格高位运行，钢铁利润空间受到挤压，行业效益显著下降，资产负债率呈上升趋势。总体而言，我国钢铁工业取得了巨大成就，但也面临着许多问题，如铁矿石、煤炭等原料运输条件偏紧，钢铁行业的发展受到资源和能源的约束；结构调整中还存在市场需求预期过高、淘汰落后难度加大、出口结构不合理和企业联合重组进展缓慢、机制改革明显滞后几大问题。

与世界先进国家相比也存在三方面的差距：一是产业集中度不够，近年来是逆集中发展，弊端包括行业规模效率较低、对上下游谈判地位的减弱、控制产能增长等监管的难度增加；二是在高附加值产品的产量、质量、品种、规格上存在较大差距，在新工业、新装备、新技术原始性开发及工程化方面存在差距；三是从可持续发展的角度看，我国企业能耗偏高，环保上存在较大差距。

（2）上下游产业情况

1）钢材价格变化情况

钢材价格方面，从 2011 年开始，钢材综合价格指数在经历小幅波动后从高点 136.31 降至 2015 年底的 54.48，降幅高达 60.03%。2016 年开始，受房地产及基建行业对钢材需求的提升及供给侧改革的逐步展开，钢材综合价格指数止跌回升，并在 2017 年达到 126.28。2018 年后受中美贸易冲突及外部需求不确定性的影响，钢材综合价格指数开始回落。

2020 年初，受全球新冠状病毒疫情的影响，钢材需求下滑，钢材综合价格指数进一步下滑，钢材综合价格指数进一步下滑至 2020 年初的 99.21，之后在疫情得到缓解后得以回升。

2021 年 1-5 月，我国国内钢材价格受输入性通胀影响，钢材价格大幅上涨，并创历史新高。2021年 5 月，国常会指出要保障大宗商供给，遏制其价格不合理上涨。钢材价格应声回落。钢材价格综合指数于 5 月最高触及 174.81 的历史高位，随后价格指数回落至 140~157 之间振落。2022 年 1-12 月，钢材价格指数在 106~143 之间波动。

分品种上看，从 2016 年 1 月 8 日至 2022 年 12 月末，长材价格由 58.72 增至 118.67，增幅 102.09%；板材由 58.61增长至 112.91，增幅 92.65%；螺纹钢由57.74增至 114.65，增幅 98.56%。总体来看，尽管受中美贸易冲突及全球新冠病毒疫情影响，钢材需求受到冲击，但得益于国内钢铁行业“去产能”政策及市场环境的影响，以及 2021 年美联储持续扩表，向市场全球市场注入流动性，全球大宗商品价格均快速上涨的影响，各产品价格指数较 2016 年初的低点均有大幅度增长。

2）上游产业情况

铁矿石为钢铁企业最重要的原材料之一。根据美国地质调查局统计，世界铁矿资源主要分布在大洋洲、拉丁美洲以及俄罗斯等地。截至 2022 年末，全球铁矿石原矿储量约为 1,800 亿吨，其中澳大利亚铁矿资源储量最多，占比达28.33%，其次为巴西和俄罗斯，铁矿储量占比分别为 18.89%和 16.11%，三国合计铁矿石储量占世界总储量的 63.33%。

中国矿石原矿储量约为 200 亿吨，占比为 11.11%。中国虽然铁矿石储量数量较多，但铁矿石品位低，主要以贫矿为主，富矿含量较少，与进口铁矿石相比处于劣势。此外，从 2015 年至 2022 年 12 月末，中国铁矿石价格指数和进口铁矿石价格指数关联性较强，价格方面也不具备优势。因此，长期以来，中国铁矿石对外依存度程度较高。

3）下游产业情况

随着“十三五”规划逐步落实、PPP 项目加速落地等举措，建筑、汽车、机械工业等主要钢铁下游行业的用钢需求有所回暖。房地产需求占建筑钢材需求的 50%以上，是影响钢材需求的第一大行业，2016 年以来房地产投资逐步回暖，全国房地产开发投资 10.26 万亿元，增速较上年增加 5.9 个百分点达到 6.9%。2017 年以来，钢铁下游需求平稳释放，在房地产销售政策收紧情况下，房地产业仍保持了较大的投资增长规模，2017 年全国房地产开发投资 10.98 万亿元，同比增长 7.0%。

2018 年全国房地产开发投资12.03 万亿元，同比增长 9.56%；2019 年全国房地产开发投资 13.22 万亿元，同比增长 9.89%，持续保持较高增长水平。2020 年全国房地产开发投资 14.14 万亿元，同比增长 7.0%，持续保持较高增长水平。2021 年全国房地产开发投资14.76 万亿元，同比增长 4.35%，受近期房地产调控政策影响，增速降至近两年内最低点。

2021 年全国房地产开发投资 13.29 万亿元，同比减少 9.96%，在房地产调控政策的影响下呈现出一定降幅。下游汽车行业方面，据中国汽车工业协会统计，2018 年后，我国汽车行业在转型升级过程中，受中美经贸摩擦、环保标准切换、新能源补贴退坡等因素的影响，承受了较大压力，但从长期来看，我国汽车产业仍处于普及期，有较大的增长空间。

2018 年全年汽车产销分别完成 2,780.9 万辆和 2,808.1 万辆，产销量比上年同期分别下降 4.2%和 2.8%；2019 年全年汽车产销分别完成 2,572.1万辆和 2,576.9 万辆，同比分别下降 7.5%和 8.2%。2020 年我国累计生产汽车2,522.5 万辆，同比下降 2.0%；全年累计销售汽车 2,531.1 万辆，同比下降 1.9%。2021 年我国全年累计生产汽车 2,608.20 万辆，同比累计增长 3.4%；全年销售汽车 2,627.50 万辆，同比累计增长 3.8%。

2021 年汽车产销同比呈现增长，结束了2018年以来连续三年的下降局面。2022年我国全年累计生产汽车 2,702.1万辆，同比累计增长 3.6%；全年销售汽车 2,686.4 万辆，同比累计增长 2.2%。

造船业方面，2017 年，全国造船完工量 4,268 万载重吨，同比增长 20.90%，其中海船为 1,292 万修正总吨。新承接船舶订单量 3,373 万载重吨，同比增长60.10%，其中海船为 1,136 万修正总吨。截至 2017 年 12 月底，手持船舶订单量8,723 万载重吨，比 2016 年底手持订单量下降 12.40%，其中海船为 2,984 万修正总吨，出口船舶占总量的 90.20%。

2018 年受年初新承接订单大幅增长影响，全年新订单量仍保持正增长，但同比增幅不断缩窄。2018 年，全国造船完工3,458 万载重吨，同比下降 14.00%；承接新船订单 3,667 万载重吨，同比增长8.70%。

2019 年，全国造船完工 3,672 万载重吨，同比上升 6.19%；承接新船订单 2,907万载重吨，同比下降 20.73%。2020年，全国造船完工 3,853万载重吨，同比增长 4.9%；新承接船舶订单 2,893 万载重吨，同比下降 0.50%。2021 年，全国造船完工 3,970 万载重吨，同比增长 3.00%；承接新船订单 6,706.8 万载重吨，同比增长 131.80%。中国作为全球三大主要造船国之一，新承接订单中出口订单占比近九成，2021 年，我国造船完工量、新接订单量和手持订单量以载重吨计分别占世界总量的47.20%、53.80%和47.60%，继续保持领先。

2022年，全国造船完工 3,786 万载重吨，同比下降 4.63%；承接新船订单 4,552 万载重吨，同比下降 32.13%。2022 年，我国造船完工量、新接订单量和手持订单量以载重吨计分别占全球总量的 47.3%、55.2%和 49.0%，以修正总吨计分别占 43.5%、49.8%和 42.8%，前述各项指标国际市场份额均保持世界第一。

钢材出口方面，2016 年钢材出口量出现下滑。据海关统计，全年累计出口钢材 1.08 亿吨，同比下降 3.5%；累计进口钢材 1,350 万吨，同比下降 3.20%；折合净出口粗钢约 9,855万吨，同比下降 4.40%，占我国粗钢总产量的 12.20%。

随着国际贸易保护主义抬头，针对我国钢铁产品的反倾销、反补贴案件日趋增多，2016 年发生 49 起，出口环境日趋严峻。2017 年，在我国钢材价格高位运行，国内外价差缩小甚至出现倒挂，以及钢铁贸易摩擦频发和相关惩罚性关税征收的影响下，我国钢材出口同比明显回落。根据中国海关总署统计数据，2017 年我国累计出口钢材 7,543 万吨，同比减少 30.5%；累计进口钢材 1,330 万吨，同比增长 0.60%。

另外，2017 年中国钢铁出口产品遭遇 13 个国家和地区发起的 20 起贸易救济调查，其中反倾销案件 15 起，反倾销、反补贴合并案件 4起，反规避调查案件 1 起。随着一带一路政策的推进，中国对东南亚等国的出口有望进一步加强。2018 年，在国内钢材价格高位运行，钢铁行业贸易摩擦增多特别是中美贸易摩擦贯穿全年的影响下，中国钢材出口同比仍有所回落，但降速明显放缓。2018 年是中国钢铁行业面临国际贸易形势更加复杂、贸易摩擦明显增多的一年。

在美国政府 232 调查后针对进口钢材产品征收 25%关税的情况下，众多国家为了获得美国的豁免，对中国钢铁产品贸易调查增多。据兰格钢铁研究中心监测数据显示，2018年 1-12月，中国钢铁出口产品遭遇来自 18个国家和地区发起的 36 起贸易救济调查，其中反倾销调查案件 13 起，反倾销、反补贴合并案件 15 起，反补贴调查案件 1 起，保障措施案件 7 起；与 2017 年相比，国家数量增加 5 个；案件数量上升了 80.00%。2018 年我国出口钢材 6,934万吨，同比下降 8.07%；出口金额 3,985 亿元，同比增长 7.70%；平均出口价格5,747 元/吨，同比增长 17.20%。

2018 年我国进口钢材 1,317 万吨，同比下降0.98%；进口金额 1,083 亿元，同比增长 5.50%；平均价格 8,225 元/吨，同比增长6.50%。2019年我国钢材进出口双双下降，其中累计出口钢材6,429.30万吨，同比下降 7.30%；累计出口金额 537.60 亿美元，同比降低 11.30%。

累计进口钢材 1230.40 万吨，同比下降 6.50%；累计进口金额 141.10 亿美元，同比降低14.10%。2020 年累计出口 5,367.70 万吨；较 2019 年同期减少 1,067.40 万吨；累计进口 2,023.30 万吨；较 2019 年同期增加 793.10 万吨。2021 年钢材累计出口6,689.50 万吨，同比增长 24.63%；累计进口 1,426.80 万吨，同比下降 29.48%。2022 年钢材累计出口 6,732.30 万吨，同比增加 42.80 万吨，同比增长 0.64%；累计进口 1,056.60 万吨，同比减少 370.20 万吨，同比下降 25.95%